Диплом управление активами коммерческого банка

метки: Управление, Коммерческий, Инструмент, Актив, Диплом, Средство, Прибыль, Клиент

Активы коммерческого банка — это все находящиеся в его распоряжении средства, которыми он может распоряжаться. В настоящее время экономика в целом подвержена воздействию крайне негативных факторов, поэтому вопрос рационального и эффективного распределения и использования ее материальных и нематериальных ресурсов стоит особенно остро. В основе как реализации политики управления активами в частности, так и всей экономической сферы в целом, лежит баланс трех ключевых параметров: рентабельности, ликвидности и риска. Их желаемое соотношение устанавливается коммерческими банками на основании нормативных требований и под влиянием внешнеэкономических факторов. Не имея длительной истории существования банковская система в Казахстана ощущает недостаток статистической информации для разработки полноценной стратегии своей экономической деятельности, а политика деятельности банков по большей части обусловлена нормативами государственного регулятора и серьёзными экономическими шоками. Поэтому важность эффективного управления активами АО «Народный Банк Казахстана» приобретает особую важность. Особенно остро стоит вопрос грамотного управления уже имеющимися ресурсами. Объектом исследования является финансовая деятельность коммерческого банка АО «Народный Банк Казахстана». Предмет исследования: управление активами коммерческого банка АО «Народный Банк Казахстана» в условиях финансовой нестабильности. Целью магистерской работы является теоретико-методологическое исследование управления активами коммерческих банков в условиях финансовой нестабильности для разработки практических рекомендаций на примере АО «Народный Банк Казахстана». Достижение поставленной цели предполагает последовательное решение следующих задач:

• изучить понятие, сущность и виды активов коммерческого банка;
• исследовать особенности управления активами коммерческого банка в условиях финансовой неустойчивости;
• проанализировать методику оценки управления активами коммерческого банка в условиях финансовой нестабильности;
• выделить особенности экономической деятельности АО «Народный банк Казахстана»;
• провести анализ управления активами в условиях финансовой нестабильности на примере АО «Народный банк Казахстана»;
• разработать направления по совершенствованию управления активами АО «Народный банк Казахстана» в условиях финансовой нестабильности;

— рассчитать эффективность предлагаемых мер. Результаты этой работы могут быть использованы руководством АО «Народный Банк Казахстана» для модернизации своей политики управления капиталом. 1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА

Управление оборотными активами диплом

... специфики управления оборотными активами приобретает особую важность, поскольку этот элемент капитала компании используется на всех этапах производственного и коммерческого цикла и характеризуется коротким периодом обращения. Среди основоположников исследования оборотных активов ...

1.1 Понятие, виды и сущность активов коммерческого банка

С латыни понятие «добро» переводится как «действующий» или «действующий». В русском языке под активом понимается совокупность материальных и нематериальных ресурсов, выраженная в денежном выражении, а также структурный и видовой состав, направление и способы размещения. В американском управлении по стандартизации финансово-экономического учёта в основополагающих положениях «активы» определяются как ожидаемая прибыль в последующих финансовых периодах, которую сможет получить владелец данного ресурса по результатам проведённых операций или событий уже прошедших периодов [1, c. 350]. Банковские активы представляют собой экономические результаты и выгоды коммерческих банков в процессе создания, использования и перемещения имеющихся денежно-финансовых ресурсов и других средств, что в перспективе должно не только увеличить экономическую прибыль и выгоды за определённые периоды времени в виде поступлений и роста итоговой стоимости активов, но с некоторой вероятностью снизит абсолютное или относительное значение обязательств банка. По международным стандартам финансово-экономической отчётности значение финансового актива можно понимать, как совокупность денежных средств, долевой инструмента иной организации, имеющееся к предъявлению долговое обязательство или передача прибыльных финансовых инструментов от сторонних компаний, или взаимный обмен финансовыми инструментами на приемлемых для себя условиях. Важнейшими составляющими активов являются собственность и права финансово-кредитных организаций. Имущество – это совокупность средств, которые имеют или будут иметь в будущем ценность или её рост по причине собственных материальных и экономических аспектов (здания и сооружения, оборудование и техника, наличные деньги и их оформление в виде счетов).

Права кредитной организации представляют собой право на владение активами, который предполагает получение с него прибыли или ростом итоговой цены (инвестиционные ценные бумаги финансовых организаций, векселя предприятий и экономических организаций, платёжные чеки, облигации и акции), либо право на получение определённой прибыли по групповой деятельности с иными хозяйствующими субъектами, погашению ценных бумаг, либо долговое требование по ссудной задолженности в различных сферах кредитования дебиторов, лизинговые и факторинговые операции. С точки зрения экономического содержания, структура финансовых вложений основана на результатах работы российских ученых, которые специально занимались вопросами финансово-кредитных проблем, характерных не только для всего сектора экономики России, но и для банковского сектора. На основе данных исследований и анализа финансовые вложения состоят из:

• ценных бумаг (не только долевых, но и долговых);
• займов сторонним организациям;
• вкладов в уставные капиталы иных организаций;
• депозитные счета в кредитных организациях;

— дебиторская задолженность [2, c. 200]. Согласно международной стандартизации финансовой отчетности производные ценные бумаги включаются в ценные бумаги как финансовые активы. Чтобы считаться производным финансовым инструментом, необязательно быть частью ценных бумаг. Для этой категории достаточно обладать следующими свойствами:

Оценка финансового состояния организации на примере ООО «Капитал»

... оценке устойчивости данной организации. Исследование финансовой устойчивости позволяет оценить способность организации обеспечить бесперебойный процесс финансово-хозяйственной деятельности и степень покрытия вложенных в активы средств ... использованием. Организация и управление финансовой устойчивостью являются важнейшим аспектом работы финансово-экономической службы предприятия и включает целый ряд ...

• изменение стоимости под влиянием роста или падения определённой процентной ставки, стоимости каких-либо материальных средств, изменения курса валют, ценовых или процентных индексов, рейтинговой или индексной оценки кредита, либо иных изменяющихся параметров;

• приобретение такого актива должно сопровождать либо незначительными начальными вложениями, либо такие издержки должны отсутствовать вовсе;

— его итоговая стоимость и возможные доходы по нему производятся на будущие периоды. Самыми известными и популярными представителями данной категории финансовых вложений являются финансовые опционы, фьючерсы и форварды, процентные ставки и валютные свопы. Сущность производных финансовых инструментов заключается в том, сделки по ним заключаются именно на будущее разницу между фиксированным на момент заключения показателем и его ростом или падением в будущем, т.е. имеет место либо передача риска за определённую сумму средств, либо желание получить прибыль за достоверный прогноз будущих изменений от лиц с противоположным прогнозом. Наиболее распространенным направлением инвестирования существующих или привлеченных активов является их передача другим организациям в определенном процентном соотношении. т.е. выдача займов сторонним организациям. Под организацией мы подразумеваем не только юридических лиц, но и физических лиц, включая различные типы партнерств, акционерные общества, трасты и государственные учреждения. В состав ссуд и дебиторской задолженности входят активы непроизводного финансового характера как с неизменными, так и с изменяющимися платежами, котирующиеся на активном рынке, исключая:

• те активы, что организации уже выставленные на торги, либо в скором времени собирается продать, а также если они входят в портфель подобных активов, сделки по которому имеют стремление получить прибыль от изменений курса в ближайшей перспективе или в виде маржи дилера;

• те, по которым владелец не сможет получить их обратно в связи с причинами, не связанными с ухудшением качества кредита. Хотя сами денежные средства в структуре финансовых вложений не отображаются, они входят в состав иной, весьма значимой на теоретическом и практическом уровне категории инвестиций [3, c. 110]. Это создает впечатление очень высокого сходства и практической сопоставимости концепций финансовых вложений и инвестиций при отсутствии четкой и однозначной интерпретации этих концепций. Данная ситуация показывает важность тщательного изучения основных теоретических положений в области исследования системы финансовых активов в банковском секторе. Напоминая определение, предложенное международной стандартизацией балансовых отчетов, финансовые активы включают денежные ресурсы. Они, в свою очередь, состоят из наличных денег и банковских счетов. Активы в иностранной валюте являются финансовыми активами из-за таких свойств, как средство обмена, оценка других товаров и числовое отображение совершенных транзакций.

  Депозитные средства в банке также входят в понятие финансовых активов, т.е. вкладчики могут востребовать с банка определённую сумму собственных средств или получить чек на оставшуюся сумму. Приводя все проанализированные сведения, можно подвести итог, что «финансовый актив» представляет собой некий ресурс, позволяющий своему владельцу в процессе его использования, получать с него прибыль в виде притока денежных средств, которые способствуют росту его капитала. Таким ресурсом могут служить любые ценности или права, закрепленные системой отношений между субъектами в экономической сфере деятельности, выраженные в количественной категории цен. Эта цена характеризует ее уровень относительно цен на другие аналогичные товары. Для достижения максимального роста собственного капитала лучше всего подходит приоритет максимизации стоимости актива. Основная цель общего инвестиционного направления финансовых активов — их целевое вложение в наиболее прибыльные направления. Подобный приоритет акцентирующий внимание на получении прибыли основан на самой цели создания кредитных организаций, т.е. рост экономического потенциала и капитала. Основные фундаментальные подходы в области инвестирования активов: ориентация на долгосрочную перспективу или спекулятивные действия.

  12 стр., 5907 слов

  Управление рисками ликвидности банка

  ... банка, в результате чего процесс управления риском ликвидности принимает особое значение. Риск ликвидности является основным банковским риском. Этот риск связан с невыполнением взятых на себя банком обязательств или с невозможностью обеспечить необходимый рост активов. ...

  Первое направление, по большей части, связано с желанием участвовать в управлении инвестируемого субъекта по своим стратегическим планам, второе же акцентирует свою внимание на выгодах ближайших перспектив [4, c. 341]. Принципиальным отличием понятия финансового актива концептуального характера является его способность обмениваться с другими товарами одноименного рынка с прогнозом увеличения стоимости через определенный период времени. Исходя из этого предположения, было бы очевидным применить к ним краткосрочную и долгосрочную классификацию. Часть учёных экономической специфики разделяют по степеням их сложности конвертирования в доступные к оплатам свои обязательств средства, т.е. по ликвидности. К примеру, Белоглазова Г.Г. видит такую классификацию следующим образом: 1. Ликвидные активы – имеющиеся в кассе остатки средств, денежные средства в пути, прочие денежные средства, остатки средств на счетах хозрасчетных и нехозрасчетных предприятий и организаций банка, остатки средств на счетах у иностранных банков, на корреспондентских счетах в ЦБР, а также приобретенные банком облигации государственных займов и выданные кредиты и другие виды платежей в пользу банка со сроком погашения до одного месяца. 2. Ссуды. Они являются основным каналом и опорой денежного потока коммерческих банков. Для большинства казахстанских банков клиентские кредиты являются абсолютным лидером по размеру их активов. Самыми ликвидными средствами этой категории являются ссуды на межбанковском кредите (в особенности ссуды до востребования).

  Здесь также выдаются ссуды учреждениям и компаниям на очень короткие сроки. Следует отметить, что степень ликвидности последних увеличилась за счет возможности их залога перед центральным банком с целью получения собственного кредита. К сожалению, реалии нашего времени таковы, что предоставление долгосрочных кредитов в Казахстане крайне неликвидно и осуществляется без какого-либо обеспечения. А снижение их ликвидности, в свою очередь, также увеличивает риски самого коммерческого банка в отношении их возможного невозврата. 3. Вложения в акции и ценные бумаги компаний, организаций, кооперативов других банков. Для отечественных коммерческих банков эти активы наименее ликвидны по сравнению с кредитами, поскольку в отсутствие развитого вторичного рынка ценных бумаг продажа корпоративных акций и облигаций очень затруднена. 4. Основные фонды банка. Инвестиции в эти активы составляют относительно небольшую долю в активах коммерческих банков и не имеют прямого отношения к получению прибыли. Но именно эти активы создают коммерческим банкам материальную основу для получения прибыли [5, c. 368]. Лаврушин О.И. все активы банка разбивает группы по степени ликвидности в зависимости от срока погашения, так как для обеспечения ежедневной способности банка отвечать по своим обязательствам структура активов коммерческого банка должна соответствовать качественным требованиям ликвидности. Активы банка делятся на: высоколиквидные активы (т.е. активы, которые обеспечивают мгновенную ликвидность);

• ликвидные активы, и активы долгосрочной ликвидности (рисунок 1).
  31 стр., 15299 слов

  Дипломная работа управление кредитными рисками в банке

  ... безопасности в области управления кредитными рисками Задачи работы: 1) определить возможности управления кредитного риска коммерческого банка в концепции экономической безопасности; 2) изучить методы оценки кредитного риска в коммерческом банке; 3) дать общую характеристику ПАО «Челябинвестбанк»; 4) провести анализ кредитного риска в ...

Активы коммерческих

банков

Высоколиквидные Ликвидные активы Активы долгосрочной

активы ликвидности

Наличность и Кредиты, выданные Кредиты, выданные

приравненные к кредитной кредитной

ним средства; организацией со организацией с

сроком погашения оставшимся сроком

Средства на счетах 30 дней погашения свыше

в Центральном года

Другие платежи в

банке

пользу кредитной 50% гарантий и

Государственные организации, поручительств,

долговые подлежащие выданных банком

обязательства перечислению в сроком действия

ближайшие 30 дней выше года

Рисунок 1 – Схема классификации активов коммерческого банка по степени

ликвидности. К активам мгновенной ликвидности (высоколиквидным) относятся: наличность и приравненные к ним средства, средства на счетах в Центральном банке, Государственные долговые обязательства и др. Эти средства классифицируются как ликвидные, так как при необходимости могут быть изъяты банком из обращения. В состав ликвидных активов входят, кроме перечисленных высоколиквидных активов, все кредиты, выданные кредитной организацией в рублях и иностранной валюте, со сроком погашения в течение ближайших 30 дней, а также другие платежи в пользу кредитной организации, подлежащие перечислению в ближайшие 30 дней. К активам долгосрочной ликвидности относятся все кредиты, выданные кредитной организацией, в рублях и иностранной валюте с оставшимся сроком погашения свыше года, а также 50% гарантий и поручительств, выданных банком сроком действия выше года, кредиты, просроченные за минусом ссуд, гарантированных Правительством, под залог ценных бумаг, под залог драг. металлов [11, c. 206]. Устанавливая рациональную структуру активов банк должен выполнять требования к ликвидности, а, следовательно, иметь достаточный размер высоколиквидных, ликвидных и долгосрочно ликвидных средств по отношению к обязательствам с учетом их сроков, сумм и типов, и выполнять нормативы мгновенной, текущей степени долгосрочной ликвидности. Коэффициент мгновенной ликвидности рассчитывается как отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме его обязательств на счетах до востребования. Норматив текущей ликвидности — это отношение суммы ликвидных активов кредитной организации к сумме ее обязательств на счетах до востребования на срок до 30 дней. Коэффициент долгосрочной ликвидности определяется как отношение кредитов, выданных банком со сроком погашения более одного года, к основной сумме и обязательствам кредитной организации более одного года. Выше названные нормативы применяются в процессе управления активами. Так же активы банков можно сгруппировать от степени риска. По степени риска они делятся на пять групп: В первую группу входят активы с нулевой степенью риска: денежные средства и их эквиваленты, остатки на корреспондентских и резервных счетах в Центральном банке, государственные облигации. Ко второй группе относятся активы с 10 % степенью риска. В нее входят остатки на корреспондентских счетах в иностранных банках. Для третьей группы активов вероятность возникновения рисков составляет 20%. Они покрывают вложения банков в ценные бумаги местного самоуправления. Четвертая группа включает активы с 50 % риском. В эту группу входят: остатки на корреспондентских счетах коммерческих банков, гарантии и поручительства, выданные банком. Для пятой группы риск составляет 100 %. К ней относятся краткосрочные, долгосрочные и просроченные ссуды, все остальные инвестиции банка [12, C. 43– 48]. С точки зрения доходности выделяют две группы активов: а) приносящие; б) не приносящие доход. К активам, приносящим доход банку, относятся: ссуды, значительная часть инвестиционных операций, часть депозитных операций и другие операции. К активам, не приносящим доход, относятся: денежные средства, остатки на корреспондентских и резервных счетах ЦБ, вложения в основные средства банка. Чем больше доля активов, приносящих доход банку, в общей сумме активов, тем эффективнее они размещаются. Подводя итог вышесказанному, каждый отдельный ученый строит свою классификацию на экономической и финансовой основе, но приоритет важности параметров выбирается на основе личных предпочтений, мнений и теории практики.

Совершенствование финансового менеджмента в коммерческом банке

... д.); банковский маркетинг, управление активами и пассивами банка, управление ликвидностью, управление доходностью, управление собственным капиталом, управление кредитным портфелем, управление банковскими рисками. Цели и задачи финансового менеджмента в коммерческом банке — определение рациональных требований ...

1.2 Управление активами коммерческого банка в условиях финансовой

неустойчивости

Законом Республики Казахстан банковские организации определяются как кредитные организации, имеющие право получение средств от сторонних организаций и лиц, как физических, так и юридических, и выдачу этих же самых денежных средств от имени собственного банка и за свой счёт на условиях обратного срочного оплачиваемого возврата, а также на проведение операций по расчётам по поручениям клиентов. Обобщая вышесказанное, делаем вывод, что принципиальное отличие банков от других кредитных организаций заключается в сложности услуг, предоставляемых клиентам. Подытожим выделенные выше функции, выполняемые банками:

• аккумуляцию (привлечение) временно свободных денежных средств в депозиты;
• их размещение;

— расчетно-кассовое обслуживание клиентов. Совмещая все функции, банки в конечном итоге привлекают временно излишки средств под небольшой процент, выплачиваемый вкладчикам, и практически продают эти деньги финансовым учреждениям и населению, выдавая полученные средства под более высокую процентную ставку. Ввиду неполноценности функций других кредитных организаций или отсутствия ведения текущих и расчетных счетов только банки могут регулировать уровень ликвидности. Ключевая роль в перечне операций банка, которые он выполняет, — это активные операции, значительная роль. Структура активов — это отношение различающихся по качеству разделов баланса к общей балансовой стоимости. Для создания баланса активов наивысшего качества необходимо создать их соответствующую структуру, диверсифицировать свои активные операции, а также учесть их рискованный объем. Существует несколько подходов к определению структуры банковской деятельности. Многие экономисты, в частности Э. Рид, Р. Коттер, Э. Гил и Р. Смит, активы коммерческих банков разделяют на 4 основные категории (рисунок 1): 1.Кассовая наличность и приравненные к ней средства. 2.Инвестиции в ценные бумаги. 3.Ссуды. 4.Здания и сооружения.

Ликвидность коммерческого банка и методы управления ей

... сформулировать так: исследование ликвидности коммерческих банков и методов управления ею. Для достижения поставленной цели необходимо выделить задачи, дипломной работы: ввести общие понятия ликвидности коммерческого банка: изучить основные методы управления ликвидностью коммерческого банка; произвести оценку уровня ликвидности Сберегательного банка РФ и анализ факторов, обеспечивающих ...

Активы коммерческих

банков

Кассовая Инвестиции в Ссуды Здания и

наличность ЦБ сооружения

Рисунок 2 — График капитала коммерческих банков Для казахстанских реалий современности управление капиталом в основном сводится к размещению средств в сфере ликвидности, инвестициям в ценные бумаги и займам. Здания, помещения и офисы банка не требуют периодического контроля и переоценки. Однако вы должны быть готовы к тому моменту, когда возникнут такие ситуации, особенно в контексте предоставления средств денежного рынка на эти расходы. Рассмотрим первую составляющую банковской структуры активов, а именно ликвидность и их эквиваленты. Государственный регулирующий орган определяет минимальную сумму остатков денежных средств в кассах или на счетах до востребования, которую банки обязаны соблюдать на постоянной основе. Помимо государственных нормативов, личность необходима самим банкам для поддержания своей ежедневной деятельности будь то выплаты клиентам по счетам или размену или выдача заработной платы персоналу, оплата каких-либо услуг и т. д. Эта статья баланса представляет собой сумму всех корреспондентских счетов банка и всей его ликвидности. Наибольшее количество наличных денег составляют деньги в банковских сейфах, которые составляют основной резерв ликвидности. Но из соображений безопасности и для влияния на прибыльность основного бизнеса руководители банков стараются сократить эти суммы до необходимого минимума. К тому же затраты на обеспечение сохранности и страхование этих средств составляют довольно большие суммы, их рентабельность нулевая. Процент получаемый по корреспондентским счетам также минимален. Все эти аспекты обязывают банки поддерживать данную статью на минимально допустимом уровне для поддержания ликвидности. Если говорить о статье «Ценные бумаги», то остается фактом, что абсолютное количество вложений в ценные бумаги, выпущенные государством, превалирует. Вложение в краткосрочные виды этих бумаг пусть и приносят несколько меньшую прибыль, однако их уровень ликвидности крайне высок и риски по непогашению приравнены к нулю. Их рыночные риски также минимальны. У долгосрочных видов и сроки соразмерны получаемой с них прибыли, т.е. длиннее и больше. С целью роста доходности целесообразно производить инвестиции либо в облигации государственного образца, либо в первоклассные облигации крупных организаций. Генеральным фундаментом в сфере получения прибыли от основной финансовой деятельности однозначно является выдача ссуд. Выдавая денежные средства и удовлетворяя потребности в них клиентов банки стремятся достичь максимального показателя доходности не отвлекаясь на уровень ликвидности отдельных сделок. Наиболее лёгким как для понимания, так и для применения метод управления активами носит название метод общего фонда средств. Этот метод бывает достаточно популярен среди банков при избытке у них денежных ресурсов. Следующий метод из данной области – это метод классификации активов или их конверсии – создан с целью совершенствования и преодоления недостатков первого. Для применения третьего метода необходимо в обязательном порядке использовать современные научные методики маркетингового управления и аналитики и в основном с использованием ЭВМ. Не важно какой пусть и направление среди данных основополагающих подходов или их симбиоза выберет банк, ключевым в данной деятельности является оптимальный баланс между прибыльностью и риском, межвидовое их соотношение, а также удельный вес внутри отдельных категорий. В стремлении достижения максимизации прибыли необходимым требованием является установка предельных издержек. Процесс привлечения средств должен сопровождаться максимизацией отдачи от активных операций. Теперь в целях исследования методов распределения активов на основе более детального анализа разберём первый упомянутый метод – общий фонд. Поступающие в банк притоки денежных средств в основном подразделяют по названиям их вкладов, т.е. до востребования, сберегательные, срочные и собственно сам капитал условного банка. Основная идея метода – суммирование всех поступающих средств. После объединения все накопленные средства начинают распределять по наиболее предпочитаемым типам и видам активов. Данная модель не учитывает источник прихода ресурсов пока подобное их размещение соответствует поставленным банком задачам. Для нормального применения данного метода банк должен в обязательном порядке соблюдать нормы ликвидности и прибыльности. Исходя из этого правила выбор инвестируемых активов также сопоставляется с ним. Из глобального принципа устанавливается приоритет, по которому сотрудника банка, ответственные за работу с активами, принимают свои решения в вопросах ликвидности и прибыльности. По данным приоритетам происходит конкретное распределение средств по резервам, ценным бумагам и ссудам. Первостепенно устанавливается страховой фонд обеспечения, т.е. так часть средств, которая пойдёт на первичный резерв. Данная функциональная характеристика по большей части не отображается в балансе или отчётах банка. Но своего значения она от этого отнюдь не теряет. В эту категорию входят самые ликвидные активы, которые можно было бы без промедлений направить на расчёты по снимаемым вкладам и выдаче кредитов и представляющие из себя ключевой резерв ликвидных ресурсов. Практика показывает, что львиную долю этого резерва составляют «денежные средства и их эквиваленты», включающие в себя всю наличку и корреспондентские счета национального и других банков. Резервы первой очереди служат и как нормируемые государством обязательные резервы, и как ресурсы ежедневного использования, устанавливаемые правлением банка. Эмпирическая оценка достаточности этих средств оценивается как средняя сумма таких резервов среди примерно одинаковых банков. Наиболее приемлемым удельным весом первичного резерва считается 15 % от общего притока средств. Вторым резервом по важности в обеспечении ликвидности считаются «некассовые» статьи активов, уже имеющие некоторую доходность. В этот перечень средств можно отнести активы, способные приносить некоторый доход и к быстрой и не слишком рисковой трансформации в ликвидные формы. Основная цель их создание – восстановление при необходимости резервов первичной группы. Оба этих резерва носят скорее экономический. Нежели бухгалтерский характер. Отображение в бухгалтерском балансе они также не подлежат. Основной источник формирования вторичных резервов – ценные бумаги, либо на крайний случай – ссудные ресурсы. Размер вторичного резерва зависит размеров и динамики по вкладам и ссудам. При наличии высокой волатильности по этим лимитирующим показателям резервы должны соразмерно изменяться. По аналогии с прошлым видом резервов здесь размерность также зависит от суммарного объёма средств. Ориентацией может служить средний размер по республике, хотя под специфические особенности отдельных банков такой подход может оказать губительным. Либо можно использовать отношение наличности и государственных ценных бумаг в разрезе всех банков. А отдельный банк может рассчитать индивидуальную сумму этих резервов соотношением собственных государственных ценных бумаг к итоговой сумме своих активов. На третьем месте в процессе формирования метода общего фонда средств является создание кредитного портфеля. После первых двух этапов. Закончившихся созданием первичного и вторичного резервов, банку можно приступать к выдаче займов. По данному виду деятельности банк получает большую часть своих доходов, однако и уровень риска у них максимальный. И только после завершения всех перечисленных этапов, банк приступает к формированию своего портфеля ценных бумаг. Заплатив по своим законным обязательствам банк может приступать к вливанию средств в более-менее долгосрочные активы, т.е. в первоклассные ценные бумаги. Причиной создания таких портфелей служит получение с них доходов банком и расчётов с их помощью по счетам долгосрочных ценных бумаг.

Анализ финансовых результатов деятельности коммерческих банков

... источников образования, ликвидности и платежеспособности на примере АО «Цеснабанк»; определить пути повышения финансовых результатов и доходности коммерческого банка. Предметом исследования является анализ и оценка финансовых результатов коммерческого банка. Объектом исследования является финансовая деятельность АО ...

Анализ деятельности коммерческого банка по данным бухгалтерского баланса

... актива и пассива; определить специализацию деятельности банка, состояние ликвидности, доходности и степени рискованности отдельных банковских операций; охарактеризовать состояние ресурсов банка, источники их формирования и направления использования; определить наличие собственных средств, ... моей дипломной работы «Анализ деятельности коммерческого банка по данным баланса». Цель данной работы не в ...

Суммируя сказанное, при применении метода обобщённого фонда средств у банка, управляющего своими активами, возникают разнообразные категории активных операций на его усмотрение. Акценты при данном подходе носят весьма расплывчатый характер. Здесь нет жёстких критериев распределения средств и ответить на многие вопросы соотношения ликвидности и доходности не получится. Основная роль здесь отводится человеческому опыту.

По эти причинам более целесообразно использовать альтернативный метод известный как распределение активов. В прошлом методе ликвидность рассматривается как общий для всех активов параметр, без привязки к классификации отдельных видов источников их формирования, т.е. к депозитам банка. Его также называют методом конверсии имеющихся средств. В данном методе производится соотнесение получаемых и выдаваемых средств по срокам их погашения, скорости оборачиваемости и суммам обязательного резервирования. По этой модели в банке формируются определённое количество центров ликвидности, в которые средства поступают строго по их специфике и выделенным свойствам. Такие центры принято называть «банки внутри банков» по причине их независимости размещения ими своих ресурсов. Таким образом в банке образуются центр «до востребования», «сберегательный», «срочный» и «банк основного капитала».

Определившись с имеющимися на счету банка средствами и оценив их по срокам погашения, т.е. сформировав свои внутренние банки, руководство может приступать к распределению своих денежных ресурсов из каждого центра по отдельности. Первый центр «до востребования» имеет наибольшие ликвидные аппетиты, скорость оборачиваемости по данным статьям достигает 50 оборотов в год, поэтому и резервировать средства для них будем по максимуму, т.е. абсолютный приоритет на первичные резервы, вторичный аспект – вторичные резервы и небольшая доля на краткосрочных государственных бумаг, а незначительный остаток будет передан в ссуды на небольшие сроки. Для банков категорий «срочный» и «сберегательный» планка минимальной ликвидности значительно ниже, поэтому основная сумма находящихся на них средств будет направлена на выдачу ссуд и инвестиции. Центр же основного капитала в ликвидности практически не нуждается и поэтому основное своё применение находит во вложениях в здания и сооружения, а имеющийся остаток денежных средств уже направляется в более доходные, но практически не ликвидные цели.

Банк вкладов до

востребования

Кассовая Инвестиции в Ссуды

наличность ЦБ

Банк срочных вкладов

Первичные Вторичные Ссуды Ценные

резервы резервы бумаги

Банк основного

капитала

Ссуды Ценные Здания и

бумаги сооружения

Рисунок 3 – Схема метода «банки внутри банка» По сравнению с методом общего фонда, конверсия способна на более эффективное направление средств, исключающее излишнюю ликвидность и повышающее итоговую прибыль. Но даже при всей кажущейся идеальности этого метода в нём на практике обнаруживаются изъяны. Первым из них является отсутствие жёсткой связи между средними сроками обращения средств и их практическими значениями, т.е. часть краткосрочных вкладов или даже до востребования могут быть сняты значительно позже своего среднестатистического значения, что ведёт к росту упущенной выгоды. А также не делается различий между вкладами одинакового срока, но разных направлений. Другие изъяны одновременно характерны для обоих уже рассмотренных методов по распределению активов. И в первом и во втором методах во главу угла ставится ликвидность и вероятность изъятия средств, но вопросам удовлетворения кредитного спроса ответа нет. Вторым минусом является ведение расчётов не по предельному, а по среднему уровню ликвидности. Средний показатели хороши для общеэкономической оценки, но для частных случаев и ежедневных расчётов они непригодны. Портфельное управление активами в банковской сфере играет одну из ключевых ролей для роста эффективности системного управления банковским персоналом. Однако практика Казахстанского банковского сектора показывает, что для этого роста системе не хватает научно-исследовательской фонда информации, тактико-стратегического подходов, внутрикорпоративной ответственности, рыночного образа мышления, и направленности на потенциальное развитие кадров. Современные финансово-экономические шоки показали у банков Казахстана есть ряд серьёзных ошибок в области распоряжения портфелем активов: недостаточная диверсификация, неконтролируемую маркетинговую систему, значительные отклонения уровня риска и выставляемых для них процентных ставок. Все эти недочёты в целом вызывают значительное снижение прибыли от возникающих убытков, росту упущенных возможностей и понижению общего уровня конкурентоспособности конкретного банка. В таких обстоятельствах портфельная концепция будет весьма уместна. Этот метод предусматривает принятие всего портфеля активов как целостного объекта регулирования и управления. Такой подход позволяет не только оценивать качественные показатели и количественные возможности и характеристики всего портфеля, но и его отдельных групп и даже отдельных видов активов. Подобное объединение осуществляется для создания по итогу желаемой структуры активов по определённым критериям и постоянное его корректирование и мониторинг, включая проведение обязательных организационных работ и проверок. Подобный дифференцированный подход к контролю являются принципиальным отличием портфеля активов от просто их совокупности. На первом этапе по формированию портфельного метода управления активами производится планирование будущей деятельности по многоуровневому направлению. На этой стадии должны быть чётко сформулированы основная миссия – направление всё деятельности, стратегия – основополагающая идея или концепция, тактика – общие мероприятия по заданной стратегии и финансовое планирование – разработка конкретных лимитов, фондов и параметров. Вся деятельность банка при этом методе начиная от глобальных направлений и заканчивая мелкими вопросами должны подчиняться и корректироваться в соответствии с поставленной миссией. Но подобный метод крайне труден в процессе реализации и лишь небольшая часть банковского сегмента способна к нему и применяет на практике своей деятельности. Зарубежный опыт по формулированию всех составляющих планирования данного метода способен значительно увеличить эффективность портфельного управления. На втором этапе происходит процесс организации. Данный подход требует акцентирования внимания на рыночной позиции банка и стремлении к соответствию требованиям нынешний и будущих клиентов. В последнее время в практике казахстанских банков появилось тенденция к созданию специализированных отделов по работе с определёнными клиентами. Подобные меры входят в общую концепцию метода, но для соответствия её атрибутам этого не достаточно.

На третьем этапе формирования данного метода происходит процесс регулирования. Необходимо обязательно упомянуть о том, что большинству казахстанских коммерческих банков по большей части удалось освоить методику регулирования определённых активов и некоторых их групп. Однако общая ситуация такова, что большая часть решений носит изолированный и оторванный от общей стратегии характер. Учёт количественных и качественных характеристик, а ровно, как и структура портфеля в целом в таких ситуациях не учитывается.

Нынешняя теория портфельного управления гласит, что большую часть несистематического риска можно снижать перераспределяя активы по разным сферам и направлениям вложений [9, c. 536].

Под диверсификацией обычно принято понимать деятельность банка по распределению имеющихся у него ресурсов по максимально разнообразным секторам экономики с целью их взаимной компенсации друг друга, что должно в итоге не только снизить общий уровень риска, но поднять относительный уровень доходности. Данный процесс носит обязательный характер, ибо он является одним из лучших методов защиты банковского пакета активов от системного и рыночного рисков.

Использование портфельного регулирования активов предполагает использование наиболее перспективных и современных методов, улучшающих его структуру. примером таких способов может служить секьюритизация, т.е. продажа своих долгов (выданных кредитов) и соответственный рост уровня ликвидности. При данном способе происходит передача рисков другой стороне за некоторую стоимость в виде снижения цены изначального актива с ускоренным получением процентов по нему. Использование различных методов регулирования портфеля позволяет формировать и изменять его в зависимости от сложившейся ситуации и выставленных приоритетов. На последнем этапе перехода к портфельному правлению должны быть произведены анализ и контроль. Обязательный характер этих процессов обусловлен требованием метода к мониторингу рыночной среды. На этом этапе происходит сравнительный анализ обобщённого банковского портфеля и портфелей отдельных банков, по результатам которого избирается наиболее оптимальная структура собственного портфеля. Перечисленные выше методики носят скорее рекомендательный характер, т.е. основу на которой руководство банков сможет выбрать и разработать собственные политику с учётом их индивидуальных особенностей. Применение данных методов требует высокого уровня компетенции со стороны руководства, т.к. определение действительно необходимых поправок и коэффициентов для отдельных банков требует глубоких теоретических знаний и обширного практического опыта. Современные методы регулирования изначально предполагают использование анализ путём сложного математического расчёта и ЭВМ для решения вопросов по управленческим проблемам. При осуществлении данного подхода необходимо точно определиться с поставленными целями, произвести цепной анализ по элементам имеющихся проблем, провести разделение всех параметров на поддающиеся контролю и бесконтрольные, по последней группе необходимо определить факторы их определяющие и регулирующие, а также определиться с лимитами и ограничениями по регламенту маркетинговой политики. При данном подходе производится поэтапное решение возникающих проблем, т.е. определение самих проблем, нахождения их возможных путей решение и наконец выбор наиболее оптимального из вариантов. Одним из таких подходов является линейное программирование. Он вполне применим для регулирования пакетов активов в одном из своих частных видов. Этот метод объединяет воедино как управление активами, так и пассивами, с обязательной привязкой контекста доходности и ликвидности.

Хотя само по себе маркетинговое управление и позволяет добиться заметных успехов, без собственного опыта о деятельности конкретного банка они будут малоэффективны. Линейное программирование при достаточном уровне разработки позволяет увидеть результаты принятых решений наглядно. Также с её помощью можно измерять чувствительность подобных решений к общеэкономической конъюнктуре или выявить неправильные прогнозы. И само собой разумеется, что скорость расчёта сложных и многоаспектных результатов при использовании компьютерной техники практически мгновенны. Чего нельзя сказать о традиционных методах расчёта [10, c. 352].

И тем не менее, весь груз ответственности в итоге ложиться на плечи руководства и именно они несут ответственность за полученные в результате их решений и по формулированию основной модели. Основным плюсом для руководства банка в формировании модели является возможность задавать вполне определённые цели в пределах заданных границ. Также этот подход требует глубокого анализа уже имеющегося портфеля активов с целью вычисления объёмных долей и структуры его отдельных видов активов и пассивов и расчёты возможных прибылей и издержек на их основе.

В банковской сфере Республики Казахстан набирает положительная тенденция к росту материально-технической базы вычислительной техники по формированию и регулированию массивных и многофакторных математических моделей, а также стремление большей части руководящего звена банковского руководства приобрести хотя бы минимальный базис по методологии научного регулирования, менеджменту и маркетингу. В данной ситуации, как и при любом возникающем в экономике вопросе решение принимается на основе расчётов по ожидаемым выгодам и предельным затратам по ним, т.е. если первое значение больше второго, то предложение выгодное и его можно реализовывать.

Важно понимать разницу между понятиями: «качественное управление», «качественные активы», «качество активов», «управление активами» и «качество управления активами». Качественное управление – это эффективное управление, которое приносит результаты, имеющие практическую значимость для функционирования кредитной организации. Это управление, которое минимизирует убытки и потери, и приводит к главной цели деятельности коммерческого банка — получение прибыли. Качественные активы – это такие активы, которые обеспечивают адекватный (процентный) доход даже при негативных изменениях макроэкономических условий или изменении условий ведения бизнеса. Качество активов – это стабильность, устойчивость, целесообразность активов. Качество активов определяется тем, насколько они способствуют достижению основной цели деятельности коммерческого банка, а именно его прибыльному стабильному функционированию. Управление активами – это целесообразное размещение собственных и привлечённых средств с целью получения наивысшей доходности и обеспечения ликвидности коммерческого банка [27, c.279]. Предмет управления активами – теория и практика принятия решений в отношении размещения и использования средств. Управление активами включает в себя общий финансовый анализ и планирование активов, поиск ответов на ключевые вопросы: 1. «Благоприятно ли размещение и использование активов и какие меры способствуют их неухудшению?» Необходимо сохранить имеющееся положение на должном уровне и попытаться улучшить размещение и использование активов. Второй важный вопрос, на который необходимо найти ответ при управлении активами звучит так: «Куда, во что и кому (обязательная проверка надёжности партнёров!) вкладывать финансовые ресурсы с наибольшей эффективностью?» Качество управления активами – это управление, нацеленное на сохранение стабильности, устойчивости и целесообразности активов. Цель управления качеством активов – выявить важные тенденции в жизни банка и определить, за счёт каких операций возросла или уменьшилась прибыльность (убыточность).

По качеству активы коммерческого банка подразделяются на полноценные и неполноценные. Неполноценным активом считается такой актив, который банк не может превратить в денежные средства по текущей балансовой стоимости по истечении срока его погашения. К неполноценным активам относятся: просроченная ссудная задолженность; векселя и иные долговые обязательства, не оплаченные в срок; неликвидные и обесценившиеся ценные бумаги; дебиторская задолженность сроком свыше 30 дней; средства на корреспондентских счетах в обанкротившихся банках; вложения в капитал предприятий, находящихся в кризисном состоянии; нереализуемая недвижимость и т.п. [16, с.202-203]. Качество управления активами – это контроль и поддержание соответствия структуры активов структуре пассивов по срокам, ликвидности и доходности активов, объёма и доли рисковых, критических и неполноценных активов и признака изменчивости активов. Понятие «качество активов» объединяет такие критерии, как степень ликвидности, доходность, диверсифицированность активов и степень риска вложений. Качество активов оценивается c точки зрения их возвратности (для кредитного портфеля) и способности своевременно и без потерь обращаться в платёжные средства (для ценных бумаг и основных средств) [32, c.568]. На основании вышенаписанного, попытаюсь составить общее определение «качествa управления активами». Качество управления активами – это целесообразное размещение собственных и привлечённых средств таким образом, чтобы сохранить стабильность и устойчивость активов, что позволит обеспечить ликвидность и прибыльное функционирование коммерческого банка. Направленность развития национальной банковской системы в русле международных стандартов стала поистине стратегической задачей государственного развития. Поэтому решение проблемы определения качества и уровня стоимостной оценки активов коммерческих банков посредством разработки методологических подходов, основанных на накопленных знаниях международных стандартов, способствует решению важнейшей задачи повышения финансовой устойчивости и прозрачности всей банковской системы в целом.

1.3 Методика анализа управления активами коммерческого банка в условиях финансовой нестабильности

Одним из важнейших вопросов оценки финансового состояния коммерческого банка является организация оптимальной системы управления качеством активов, состоящей из двух последовательных этапов. На первом этапе определяются основные направления анализа качества управления активами коммерческого банка. На втором этапе изучается деятельность банка и выявляется эффективность предоставленных ссуд и других размещенных банком средств. Качественные характеристики активов в большинстве случаев являются более приоритетным показателем, нежели их суммы по итогу. Основой такого утверждения является поверхностность количественных показателей и практически полное отсутствие у них характеристик эффективности, безопасности и возможным рискам. По этой причине государственный регулятор требует предоставление большого перечня отчётной документации для глубинной оценки состояния структуры активов коммерческого банка. В процессе проведения оценки качества управления имеющимися ресурсами объектами служат основные виды и общая направленность банковской деятельности, определение и выдача рейтинговой оценки финансовоэкономической рентабельности сложения активов банка. Качественное управление активами банка – процесс сложный и многоаспектный, который требует:

• определения субъектов анализа кредитных операций;
• разработки кредитной политики банка, определение её целей и задач;
• структурную группировку активов по различным признакам;
• выявления факторов, влияющих на качество активов;
• оценки и анализа состава и структуры ссудных активов;

— анализа динамики ссудных активов и определение тенденций их изменения. В экономической теории под активами в широком смысле понимают будущие экономические выгоды, которые можно получить в результате прошлых операций или сделок по приобретению имущества, а также предоставлению своего имущества во временное пользование третьим лицам. Будущие экономические выгоды связаны со способностью активов, приносить прибыль своему владельцу при погашении требований, в обмене их на что – либо, представляющее ценность для владельца, путем использования их в производственной деятельности. Выгоды от активов обычно принимают форму притока чистой наличности. Для того, чтобы стать активом, любой ресурс, кроме наличности должен отдельно или в сочетании с другими ресурсами обеспечивать прямо или косвенно будущий приток денежных средств. Эффективность системы управления активами, в свою очередь, предполагает наличие в банке четко сформулированной кредитной инвестиционной политики, которая определяет – кому, на какие цели, в каком объеме и на какие сроки могут предоставляться средства, как управляет средствами, переданными в лизинг, в каких количествах следует иметь инвентарь, оборудование, нематериальные активы и т.п. Общий анализ активов банка заключается в исследовании эффективности размещения собственных и привлеченных средств c позиций доходности, ликвидности и возможного риска. Для целей анализа все активы банка подразделяются на активы, приносящие прямой процентный доход (доходные активы), и активы, не приносящие прямой процентный доход (недоходные активы).

Такое деление связано с тем, что доходные активы – это средства, переданные заемщику во временное пользование, в обмен на обязательство заемщика вернуть банку средства в определенный срок. Либо это активы, вложенные в ценные бумаги, приобретенные на основе публичной оферты, или приобретенные паи (доли) в уставных капиталах других юридических лиц по отдельным договорам. Недоходные активы во временное пользование не передаются, за исключением переданных в аренду зданий и оборудования, остающихся на балансе банка. На первом этапе – этапе общего анализа активов, рассматриваются:

• динамика активов;
• доля доходных и недоходных активов в общей сумме активов;
• структура активов (по направлениям вложений);

— доходность активов. Первый показатель, на который необходимо обратить внимание – темпы роста активов. Темпы роста активов сопоставляются со средними темпами роста по банковской системе в целом, по региону (если банк региональный).

Это позволяет оценить позиции банка в системе. Основной агрегированный показатель, характеризующий активы – соотношение доходных и недоходных активов. Чем выше доля доходных активов в активе баланса, тем больше процентных доходов и, соответственно прибыли, получает банк. Однако рост доходных, а, следовательно, низколиквидных и высокорисковых активов повышает общий уровень кредитного риска банка и снижает его ликвидность. Оптимальное распределение активов на доходные и недоходные у каждого банка достаточно индивидуально. Оно зависит, прежде всего, от структуры пассивов. Управляя активами, банк должен поддерживать оптимальный уровень недоходных, прежде всего ликвидных активов. Для этого необходимо проанализировать соответствие активов и пассивов по срокам привлечения и размещения средств. Соотношение доходных и недоходных активов характеризует доходную базу банка. Рекомендуемое оптимальное значение доли доходных активов – 75 – 80 процентов валюты баланса. Превышение этого показателя может вызвать дефицит ликвидности, более низкие значения – снижение доходов. Доходность же самих активов рассчитывается как отношение чистой прибыли полученной банком к среднему размеру активов за исследуемый период. Уровень ликвидных активов, прежде всего в денежной форме, может значительно изменяться в зависимости от движения средств по счетам клиентов. При этом диапазон колебаний не всегда прямо корреспондирует с количеством клиентов (чем больше клиентов – тем меньше «размах» колебаний).

Он связан с отраслевой принадлежностью клиентов, сроками налоговых платежей, сроками выплаты заработной платы. Устанавливая рациональную структуру активов, банк должен выполнять требования к ликвидности, а, следовательно, иметь достаточный размер высоколиквидных, ликвидных и долгосрочно ликвидных средств по отношению к обязательствам с учетом сроков, сумм и типов и выполнять нормативы мгновенной, текущей и долгосрочной ликвидности. Норматив мгновенной ликвидности (Н2) рассчитывается как отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме его обязательств по счетам до востребования. Минимально допустимое значение мгновенной ликвидности составляет – 15 %. Норматив текущей ликвидности (Н3) представляет собой отношение суммы ликвидных активов организации к сумме ее обязательств по счетам до востребования и на срок до 30 дней. Минимально допустимое значение текущей ликвидности – 50 %. Норматив долгосрочной ликвидности (Н4) определяется как отношение всей долгосрочной задолженности банку, включая выданные гарантии и поручительства, сроком погашения свыше года к собственным средствам (капиталу) банка, а также обязательствам банка по депозитным счетам, полученным кредитам и другим долговым обязательствам сроком погашения свыше года. Минимально допустимое значение коэффициента долгосрочной ликвидности – 120 %. Норматив общей ликвидности (Н5) определяется как процентное соотношение ликвидных активов и суммарных активов банка (за минусом собственной доли уставного капитала, выкупленных банков, просроченных процентов по операциям с драгметаллами и др.).

Минимальное значение этого коэффициента – 20 %. Коммерческие банки являются одной из главной составляющей частью экономики страны, их работа неразрывно связанна с потребностями воспроизводства. Банки являются основой рыночного механизма, благодаря которому функционирует экономика страны. Коммерческие банки контролирует движение всех денежных потоков, в том числе кредитных, способствуют обеспечению наиболее выгодного использования финансовых ресурсов общества и инвестирование в те отрасли хозяйства страны, где прибыль от вложений будет наиболее выгодной. Рентабельность является важнейшим показателем эффективности деятельности любого объекта хозяйствования, будь то предприятия, занимающиеся промышленностью, будь то организации, относящиеся финансовокредитной системе. Но нас интересует именно рентабельность коммерческого банка. Рентабельность банка отражает эффективность использования банковских средств. Она позволяет увидеть, насколько высока эффективность привлечения и размещения ресурсов, поступающих в распоряжение банка. Показатели рентабельности означают соотношение прибыли к затратам и в этом характеризуют конечные результаты эффективности деятельности банка, т. е. отдачу его финансовых ресурсов, дополняя анализ абсолютных показателей качественным содержанием. Экономический смысл показателей рентабельности отражается в том, что они характеризуют прибыль, полученного с каждого затраченного банком (собственного и заемного) средств. Одним важным показателем общей рентабельности деятельности банка – норма прибыльности активов (ROA – returnonassets), показывающий объем прибыли, приходящийся на тенге банковских активов. Этот показатель используют при анализе эффективности активных операций банка. Положительная динамика показателя рентабельности характеризует повышение эффективности использования активов банка. В то же время быстрое увеличение этого показателя указывает на повышение степени рисков, связанных с размещением активов. Данный параметр рассчитывается как отношение чистой прибыли банка к средней стоимости его активов, т.е. к сумме активов на начало и на конец года, делённой на два. Данные берутся на основе показателей баланса. Стандарты Базель устанавливают минимальные значения коэффициентов достаточности капитала и капитала первого уровня на уровне 12 % и 6 %, соответственно. Требуемый уровень капитала установлен с учетом вышеуказанных целей в течение подготовки годового бюджета, и одобряется Правлением и Советом Директоров. Достаточность капитала Группы контролируется согласно принципам, методам и коэффициентам предписываемым Базельским Комитетом. Нормативный капитал состоит из капитала первого уровня, который включает уставный капитал, эмиссионный доход, нераспределенную прибыль, в том числе доход за текущий год, результаты операций с иностранной валютой и неконтролирующую долю за вычетом начисленных дивидендов, чистой длинной позиции в собственных акциях и деловой репутации. Следующим компонентом нормативного капитала является капитал второго уровня, который включает субординированную долгосрочную задолженность, рассчитанную на основе оставшихся сроков погашения и ограниченную 50 % от размера капитала первого уровня и резервами на переоценку. Новый консультативный документ определяет капитал первого уровня как капитал, способный поглощать убытки в ходе текущей деятельности банка (going concern) и капитал второго уровня, способный покрывать убытки в ходе прекращения деятельности банка (gone concern).

Достаточность собственного капитала банка характеризуется двумя коэффициентами:

• отношением капитала первого уровня за вычетом инвестиций банка, взятых в пределах доли капитала первого уровня в общей сумме капитала первого уровня и включаемой в расчет собственного капитала части капитала второго уровня, к размеру активов банка, уменьшенных на сумму инвестиций банка, взятых в пределах доли капитала первого уровня в общей сумме капитала первого уровня и включаемой в расчет собственного капитала части капитала второго уровня (к1);

— отношением собственного капитала к сумме активов, условных и возможных обязательств, взвешенных по степени риска, уменьшенной на сумму специальных резервов (провизий), а также части сформированных общих резервов (провизий), не включенных в расчет капитала второго уровня, и части капитала второго уровня, не включенной в расчет собственного капитала банка (к2).

Значение коэффициента достаточности собственного капитала банка k1 должно быть не менее 0,06. Значение коэффициента достаточности собственного капитала банка k2 должно быть не менее 0,12. Активы, взвешенные с учетом риска, измеряются на основе иерархии пяти рисков, взвешивая в соответствии с сущностью – отражающих оценку кредитного, рыночного и других рисков, имеющих отношение – каждого актива и контрагента, с учетом приемлемого обеспечения или гарантий. Схожий подход принимается для внебалансовых счетов с некоторыми корректировками, произведенных для отражения условной природы потенциальных убытков.

Выводы по разделу 1 Теоретические основы управления активами коммерческого банка представляют собой обширный перечень понятий, показателей и параметров, которые необходимо регулярно отслеживать, рассчитывать и учитывать при разработке и реализации собственной политики в этой сфере. Опираясь на обобщённые принципы и закономерности, можно прогнозировать частные и эмпирические результаты принятых решений. 2 АНАЛИЗ УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ В АО «НАРОДНЫЙ БАНК КАЗАХСТАНА» 2.1 Особенности экономической деятельности АО «Народный банк Казахстана

АО «Народный банк Казахстана» – крупнейший универсальный коммерческий банк Республики Казахстан, успешно работающий на благо своих клиентов уже более 90 лет, одна из самых надежных и диверсифицированных финансовых структур Казахстана. АО «Народный банк Казахстана» было основано на базе реорганизованного Сберегательного банка Республики Казахстан и на протяжении ряда лет являлось агентом Правительства РК по выплатам пенсий и пособий. Проведенная в 2001 году приватизация Народного банка позволила реструктуризировать бизнес для того, чтобы иметь возможность предоставлять своим клиентам максимально широкий спектр качественных услуг. Общее количество карточек Банка в обращении превысило 3,9 млн единиц, что составляет около 40 % пользователей платежных карточек в Казахстане. АО «Народный Банк Казахстана» и его дочерние организации (совместно – Группа «Халык») сегодня являются активной, динамично развивающейся финансовой группой, заметным игроком на всех основных рынках финансовых услуг в Республике Казахстан. Группой многое сделано за прошедшие годы в рамках реализации Корпоративной стратегии на 2013 – 2015 гг. – значительно усилено финансовое положение, бизнес стал более технологичным и удобным для клиентов, создана основа для стабильного долгосрочного роста. На период 2013–2015 гг. Группа поставила перед собой амбициозную цель – сохранение и упрочение лидирующих позиций на всех сегментах рынка финансовых услуг, и, как следствие, более высокие по сравнению с основными конкурентами темпы роста в приоритетных направлениях бизнеса. Реализуя Корпоративную стратегию на период 2013–2015 гг. Группа фокусировалась на качественном росте и повышении эффективности бизнеса – наращивалась рентабельность активов и рентабельность капитала за счет быстрого роста чистой прибыли, при этом контролируя качество путем снижения стоимости риска и стабилизации процентной маржи, а также повышая эффективность расходов. Вместе с тем, не все цели Корпоративной стратегии на период 2013–2015 гг. были реализованы в полном объеме. В первую очередь это касается снижения доли Банка на рынке кредитов и вкладов, обусловленного решением применять умеренное ценообразование на фоне более агрессивного роста конкурентов. Группой проводится регулярный мониторинг текущей позиции действующих лимитов на банки-контрагенты на соответствие риск-аппетиту Группы. При выявлении негативных факторов в деятельности банков-контрагентов и / или стран их оперирования Группа в оперативном порядке проводила корректирующие мероприятия по сокращению размера и сроков установленных лимитов. Также, в целях управления ликвидностью, Группа поддерживает стабильную и диверсифицированную структуру пассивов, включающую в себя как ресурсы, привлеченные на определенный срок, так и средства до востребования. В течение 2015 года Банк продолжал придерживаться консервативной политики при управлении валютными позициями, поддерживая нейтральные позиции во всех валютах, кроме позиции в долларах США. Народный Банк продолжает занимать одну из лидирующих позиций на рынке вкладов физических лиц. По состоянию на 1 января 2016 года доля Банка на рынке депозитов банков второго уровня составляет 20,6 % (на 01.01.2015 – 20,4 %), при этом доля Банка по срочным вкладам составляет 19,7 % (на 01.01.2015 – 19,1 %), по депозитам до востребования – 30,0 % (на 01.01.2015 – 32,7 %).

Прирост депозитного портфеля физических лиц за 2015 год составил 512,2 млрд тенге. Банком принимается активное участие в реализации государственных и социальных программ. Прирост ссудного портфеля физических лиц Банка в 2015 году составил 22,1 % по сравнению с 2014 годом. Отметим, что основным генератором прироста розничного ссудного портфеля в 2015 году являлись потребительские займы, выдаваемые в тенге, на которые приходится 56 % от общего прироста розничного ссудного портфеля Банка. Доля Банка на рынке розничного кредитования по итогам 2015 года составила 15,99 %. Объем выдач в 2015 году превысил объемы 2014 года и составил более 297 млрд. тенге. По состоянию на 1 января 2016 года Народный Банк продолжает лидировать на рынке банковских услуг по обслуживанию платежных карточек. Количество активных платежных карточек банков второго уровня по состоянию на 1 января 2016 года составляет 8 481 тыс. штук. Доля Банка на данном рынке составляет 43,4 % (3 685 тыс. штук).

Банковские операции по обслуживанию клиентов сектора МСБ включают кредитование, транзакционные банковские услуги, страхование, выпуск карточек и торговое финансирование. На 1 января 2016 года количество активных клиентов МСБ, обсуживающихся в Банке, насчитывало 58 178, включая 6 095 заемщиков; количество кредитов МСБ составило 17 632. На 1 января 2016 года количество активных клиентов на РКО по МСБ составляет 58 178, из них количество клиентов, пользующихся продуктами Банка:

• более одного продукта – 16 415 клиентов, увеличение на 10,3 %;
• — 2-мя продуктами – 13 753 клиентов, увеличение на 9,4 %;
• — 3-мя продуктами и более – 2 662 клиентов, увеличение на 15,2 %. В кредитовании МСБ наблюдались следующие тенденции:

• по малому бизнесу наблюдалась тенденция ежемесячного увеличения объемов выдаваемых займов на нужды субъектов МБ, порядка 33,4 млрд тенге выдано за 2015 год, что на 23,2 % превышает выдачу прошлого года (27,1 млрд тенге);

— по СБ за период 2015 год было выдано порядка 181,8 млрд тенге. В разрезе регионов, по состоянию на 1 января 2016 года, наибольший портфель МСБ представлен: Алматинский ОФ – 17,58%, Восточно-Казахстанский ОФ – 7,4 %, Южно-Казахстанский ОФ – 6,73 %, ЗападноКазахстанский ОФ – 6,67 % и Астанинский РФ – 6,48 %. Объем ссудного портфеля заемщиков Народного Банка равен 147,6 млрд. тенге (с учетом объема ссудного портфеля КБ), что составляет 10,91 % от общего объема ссудного портфеля клиентов БВУ, участвующих в программе «Дорожная карта бизнеса – 2020» и занимает 2 место. Из 7 521 участников программы «Дорожная карта бизнеса – 2020», получивших положительное решение о включении в программу, на долю клиентов Банка приходится 16,65 % или 1 252 проектов (760 заемщиков).

Следующим направлением активного сотрудничества с Фондом «Даму» является гарантирование кредитов, предоставляемых Банком субъектам частного предпринимательства. С момента действия программы гарантирования количество подписанных договоров гарантии в АО «Народный Банк Казахстана» составляет 362 (20,46 %) из 1 769 одобренных заявок Фонда, при этом сумма гарантии Фонда для АО «Народный Банк Казахстана» составляет 4,96 млрд. тенге, что составляет 17,75 % от общей суммы гарантии клиентов БВУ. По каждому из указанных показателей, в отдельности и в целом, в рамках участия в программе гарантирования, Банк уверенно занимает 2 место. Стоит также отметить, что в марте 2014 года Банком был подписан договор об обусловленном размещении средств в объеме 800 млн. тенге для последующего кредитования субъектов женского предпринимательства. Данная программа ориентирована на женщин-предпринимателей, зарегистрированных в форме ИП либо юридического лица. По состоянию на 1 января 2016 года по данной программе было профинансировано 65 проектов на сумму 772 млн. тенге. В 2015 году наблюдалась непростая экономическая ситуация, в частности банковский сектор испытывал существенные ограничения тенговой ликвидности и произошло удорожание стоимости фондирования в тенге. А также 20 августа 2015 года было принято решение НБРК о введении новой денежно-кредитной политики и отмене валютного коридора с переходом к свободно плавающему обменному курсу, в результате чего наблюдалось значительное падение стоимости тенге. Несмотря на указанные события, благодаря лучшей базе фондирования, банк имел преимущественные позиции на рынке с возможностью фокусирования на наиболее привлекательных проектах, в результате за год произошло увеличение и улучшение качества кредитного портфеля. Банк также проводит индивидуальную работу по всем тревожным заемщикам в целях их оздоровления. Проведение восстановительных мероприятий в 2015 году дало хорошие результаты: портфель NPL 90+ корпоративного бизнеса составил 55,8 млрд тенге (NPL 90+ 3,81 %), снизившись на 30,9 млрд тенге с начала года, в том числе путем списания безнадежной задолженности, без прекращения требований к заемщикам на сумму 17,4 млрд тенге. В целях формирования оптимальной структуры банковских активов, обеспечивающей сбалансированный подход к управлению соотношением «риск – доходность», Группа осуществляет вложения во внутренние и внешние активы, диверсифицированные по типам банковских продуктов, сегментам экономики, видам валют и срокам погашения. Структура активов Группы за период 2013 – 2015 гг. представлена следующим образом (таблица 1).

Таблица 1 – Структура активов АО «Народный Банк Казахстана»

в млн тенге

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря АКТИВЫ

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Денежные

533 499 486 313 540 537 1 404 680 средства и их эквиваленты Обязательные

59 037 44 276 48 225 68 389 резервы Финансовые

1271 1334 15 727 177 070 активы Средства в кредитных 32 799 25 808 27 095 44 993 учреждениях Окончание таблицы 1 АКТИВЫ 31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Инвестиционные

334 362 350 552 386 423 378 520 ценные бумаги Драгоценные

25 766 16 857 1385 2 436 металлы Займы клиентам 1 319 208 1 482 245 1 648 013 2 176 069 Инвестиционная

1646 906 5684 24 658 недвижимость Коммерческая

• 9 632 недвижимость Основные

65 005 63 614 79 564 82 462 средства Активы, предназначенные 7434 2912 8798 11 405 для продажи Деловая

3085 3085 4954 4 954 репутация Нематериальные

5594 5617 8664 8 659 активы Текущие налоговые 14 923 1344 530 16 469 активы Отложенные налоговые — 301 447 1 919 активы Страховые

14 923 13 379 20 320 23 857 активы Прочие активы 14 369 7871 13 416 18 766 ИТОГО

2 407 998 2 506 414 2 809 782 4 454 938 АКТИВЫ Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

Рост активов на 12,1 % по сравнению с 31 декабря 2013г. произошел в основном в основных средствах (25,1 %), займах клиентам (11,2 %), денежных средствах и их эквивалентах (11,2 %) и инвестиционных ценных бумагах, имеющихся в наличии для продажи (10,2 %).

Активы выросли на 58,6 % по сравнению с 31 декабря 2014 г. в основном за счет денежных средств и их эквивалентов (в 2,6 раза), займов клиентам (32,0 %) и финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток (в 11,3 раза).

Основная причина роста валюты баланса обусловлена переходом с 20 августа 2015 года НБРК к новой денежно-кредитной политике, основанной на инфляционном таргетировании и свободно плавающем обменном курсе, в результате чего тенговый эквивалент активов Группы, номинированных в иностранной валюте, был значительно увеличен. При этом значительно увеличились статьи денежные средства и их эквиваленты на – 864,1 млрд тенге (159,9 %) и ссудный портфель, рост которого в абсолютном значении составил 528,1 млрд тенге (32 %).

Ссудный портфель продолжает оставаться крупнейшей статьей в структуре активов Группы «Halyk», по состоянию на 31 декабря 2015 года его доля составила 48,9 %. Другими крупными статьями в структуре баланса являются денежные средства и их эквиваленты и портфель ценных бумаг, доля которых в структуре активов составила 31,5 % и 8,5 % (торговый и инвестиционный портфель ценных бумаг) соответственно.

Денежные средства и их эквиваленты 1,4

3,1 2,7 Обязательные резервы

22,2

Порфель ценных бумаг Займы клиентам

Средства в кредитных 13,9 учреждениях

54,8

Основные средства, нематериальные активы и деловая репутация Прочие активы Рисунок 4 – Диаграмма структуры активов Группы «Halyk» на 31 декабря 2012

года, %

Денежные средства и их 1,8 эквиваленты

2,9

Обязательные резервы 19,4

Порфель ценных бумаг 1,8

Займы клиентам Средства в кредитных учреждениях

59,1

Основные средства, нематериальные активы и деловая репутация Прочие активы

Рисунок 5 – Диаграмма структуры активов Группы «Halyk» на 31 декабря 2013

года, %

Денежные средства и их эквиваленты 1

3,3 2,2 Обязательные резервы 19,2

Порфель ценных бумаг 1,7

Займы клиентам

13,9

Средства в кредитных учреждениях

58,7 Основные средства, нематериальные активы и деловая репутация Прочие активы

Рисунок 6 – Диаграмма структуры активов Группы «Halyk» на 31 декабря 2014

года, %. Денежные средства и их эквиваленты

1 6,6

2,5 Обязательные резервы

28,7

Порфель ценных бумаг

Займы клиентам

Средства в кредитных 1,6 учреждениях

50,8 8,8

Основные средства, нематериальные активы и деловая репутация Прочие активы

Рисунок 7 – Диаграмма структуры активов Группы «Halyk» на 31 декабря 2015

года, % На протяжении исследуемого периода значительные изменения в структуре активов АО «Народный банк Казахстана» произошли лишь в 2015 году. Увеличение статьи «Денежные средства и их эквиваленты» обусловлено регуляторными изменениями банковского регулирования РК, в соответствии с которыми, в целях повышения внутреннего потенциала кредитования экономики, банки обязаны размещать часть своих собственных средств (капитала) внутри Казахстана. В результате, Банком были осуществлены мероприятия, которые привели к изменению структуры баланса, в частности, увеличению средств на корреспондентском счете в НБРК и уменьшению суммы размещенных вкладов в зарубежных банках. Таблица 2 – Денежные средства и их эквиваленты

в млн тенге

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Наличность в кассе 64256 80 752 130 413 118 891 Корреспондентские счета в банках стран, являющихся членами 70088 91 265 90 574 116 478 Организации экономического сотрудничества и развития Краткосрочные вклады в банках стран, — 135 253 14 595 125 808 являющихся членами ОЭСР Корреспондентские

257783 83 769 260070 1 019 059 счета в НБРК Краткосрочные

114175 — — 310 вклады в НБРК Краткосрочные вклады в казахстанских

3510 32 326 3 803 11 518 банках (вкл. займы по РЕПО) Корреспондентские счета в банках стран, не 5194 2 159 8 553 12 206 являющихся членами ОЭСР Краткосрочные вклады в банках стран, 3437 1 643 1 529 410 не являющихся членами ОЭСР Вклады «овернайт» в банках стран,

• 59 112 31 000 являющихся членами ОЭСР Вклады «овернайт» в банках стран, не

88 24 — являющихся членами ОЭСР ИТОГО 533499 486 313 540 537 1 404 680 Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана» Также, данная статья активов была увеличена Банком для удовлетворения повышенного спроса населения на наличную иностранную валюту как следствие проведенной девальвации тенге и ожидания дальнейшего ослабления национальной валюты. 100%

90%

80%

45,3 70% 55,8 56,8 57,1

60%

50%

40%

30%

54,7 20% 44,2 43,2 42,9

10%

0%

2012 2013 2014 2015

Тенге Иностранная валюта

Рисунок 8 – Диаграмма активов банка в разрезе валют, %

В течение 2015 года структура активов по видам валют претерпела существенные изменения. В 2015 году Банк осуществлял свою деятельность в условиях дефицита тенговой ликвидности, вызванного сохраняющимися девальвационными ожиданиями населения. В результате удельный вес активов в тенге составил 45,3 % от финансовых активов Группы против 57,1 % в 2014 году, при этом доля ссудного портфеля в тенге уменьшилась с 72,7 % до 67,6 %. Чистый убыток по операциям с иностранной валютой за 2015 г. связан с результатом решения Правительства и НБРК о переходе к новой денежнокредитной политике, основанной на свободно плавающем обменном курсе тенге и отмене валютного коридора (таблица 3).

Таблица 3 – Чистая убыток или прибыль по операциям с иностранной валютой

в млн тенге Наименование Год, Год, Год, Год,

закончившийся закончившийся закончившийся закончившийся

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Торговые

7021 6 667 10 527 8 463 операции, нетто Курсовые

2032 2 594 – 3 441 – 169 485 разницы, нетто Итого чистый (убыток)/прибыл ь по операциям с 9053 9 261 7 086 – 161 022 иностранной валютой Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

В связи с этим структура финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток также претерпела значительные изменения (таблица 4).

Таблица 4 – Структура финансовых активов, оцениваемых по справедливой

стоимости через прибыль или убыток

в млн тенге

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Производные финансовые 733 391 12 094 175 313 инструменты Корпоративные 277 402 751 909 облигации Облигации казахстанских — 119 164 293 баков Облигации АО «Банк Развития 32 139 152 199 Казахстана» Долговые ценные бумаги 144 184 174 124 иностранных организаций Окончание таблицы 4 Долевые ценные бумаги 85 20 261 106 казахстанских корпораций Долевые ценные бумаги — 18 56 78 иностранных организаций Долевые ценные бумаги — 61 49 48 казахстанских банков Казначейские векселя Министерства — — 2 026 финансов Республики Казахстан ИТОГО 1271 1 334 15 727 177 070 Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

По состоянию на 31 декабря 2015, 2014 и 2013 гг., для определения справедливой стоимости финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток, за исключением производных финансовых инструментов, которые оценивались на основе наблюдаемых рыночных данных по оценочным моделям, Группа использовала котировки из наблюдаемых источников информации. В 2014 и 2015 гг. для повышения ликвидности в тенге Группа заключила сделки с НБРК по свопам и беспоставочным форвардам. Учитывая огромные потери банка по операциям с иностранной валютой (161 022 млн тг), вместе со снижением риска ликвидности целесообразно было бы также хеджировать валютные изменения. В течение 2014 года проведены мероприятия по списанию за счет сформированных провизий без надежной задолженности (без прощения).

В результате достигнуто снижение размера просроченной задолженности и улучшение качества ссудного портфеля. По состоянию на 31 декабря 2014 года объем списанных займов (без прощения) составил 67,2 млрд тенге. В течение 2015 года продолжена работа по списанию безнадежной задолженности. Объем списанных за период займов за счет ранее сформированных провизий (с прощением и с сохранением права требования к клиенту – без прощения) по Банку составил 43,6 млрд тенге, также в целях качественного управления активами безнадежных заемщиков в ОУСА (организация по управлению стрессовыми активами) переданы займы общей задолженностью на сумму 29,5 млрд тенге. В результате проведенных мероприятий достигнуто снижение доли просроченной задолженности. На протяжении всего исследуемого периода значительную доля в структуре ссудного портфеля АО «Народный банк Казахстана» занимают розничные займы (22–26 %), включающие в себя потребительские займы (14–18 %) и ипотечные займы (6–8 %).

22,1

20 18,9

15 12,9 12,9

9,1

10 7,6

6,5

4,7 5,2

0

Рисунок 9 – Диаграмма структуры ссудного портфеля по секторам экономики на

31 декабря 2012 года, %

25

22,1

20 18,9

15 12,9 12,9

9,1

10 7,6

6,5

4,7 5,2

0

Рисунок 10 – Диаграмма структуры ссудного портфеля по секторам экономики на

31 декабря 2013 года, %

25,4

20

14,6

11,9

10 8,3

6,8

5,8 5,4

2 Рисунок 11 – Диаграмма структуры ссудного портфеля по секторам экономики на

31 декабря 2014 года, %

30

24,4

20 17,9

15,9 16,3

10

6,8 6,3 6,1

4,8

1,6 Рисунок 12 – Диаграмма структуры ссудного портфеля по секторам экономики на

31 декабря 2015 года, %

В разрезе по отраслям наибольший долевой процент имеют: оптовая торговля (17–20 %), услуги (12–16 %), строительство (7–9 %) и на последок недвижимость (6–8 %).

По остальным отраслям процент варьируется от 1 до 6 %. Таблица 5 – Структура предоставленных займов по секторам экономики

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря

Сектор

2012 г. 2013 г. 2014 г 2015 г. Розничные займы:

219 809 291,471 352,028 407,905 — потребительские займы — ипотечные займы 110 141 107,062 138,615 197,165 СУММА 329 533 398,533 490,643 605,070 Оптовая торговля 287 126 341,489 386,201 442,797 Услуги 157 560 233,492 229,741 394,027 Строительство 168 244 163,615 159,975 168,393 Недвижимость 120 038 137,200 130,622 157,413 Розничная торговля 104 408 117,816 112,497 150,353 Сельское хозяйство 116 467 84,934 103,836 118,948 Связь 39 885 339 27,959 60,483 Транспортные средства 36 143 40,145 66,045 59,415 Горнодобывающая отрасль 32 668 38,050 39,782 54,936 Финансовый сектор 37 414 94,702 37,960 39,394 Нефть и газ 10 836 6,005 9,059 36,777 Прочее 142 902 144,445 96,702 198,494 ИТОГО 1 622 134 1,805,556 1,934,031 2,481,183 Кредитный портфель (нетто) увеличился на 32 % с начала 2015 года до 2 176 069 млн тенге. Резервы под обесценение увеличились на 6,7 % до 305 114 млн тенге – доля от общего кредитного портфеля (брутто) составляет 12,3 %. Общая тенденция на предпочтение работы с юридическими лицами, нежели с физическими, в виду их более высокой платёжеспособности, организации и удельному размеру средств. Займы клиентам выросли на 7,1 % на брутто основе и на 11,2 % на нетто основе по сравнению с 31 декабря 2013 г. Рост займов клиентам, брутто было обусловлен увеличением займов корпоративным клиентам (3,6 %) и розничных займов (23,1 %) и частично сдерживался снижением займов клиентам МСБ (–1,9 %).

Займы клиентам выросли на 7,9 % на брутто основе и на 8,7 % на нетто основе по сравнению с 30 сентября 2014 г. Рост займов клиентам, брутто было обусловлен увеличением займов по всем сегментам: займов корпоративным клиентам (8,4 %), займов клиентам МСБ (2,8 %) и розничных займов (9,3 %).

Займы клиентам выросли на 28,3 % на брутто основе и на 32,0 % на нетто основе по сравнению с 31 декабря 2014 г. Рост займов клиентам, брутто было обусловлен увеличением займов по всем сегментам: займов корпоративным клиентам (29,8 %), займов клиентам МСБ (30,7 %) и розничных займов (23,3 %).

Согласно данным Национального Банка РК кредитный портфель АО «Народный сберегательный банк Казахстана» увеличился на 27 % до 2 279 303 млн тенге. Кредиты с просрочкой платежей занимают 14,24 % от общего объема кредитного портфеля, из них 9,16 % являются кредитами с просрочкой платежей свыше 90 дней. Объем кредитов с просрочкой платежей с начала 2015 года уменьшился и находится ниже среднего показателя по рынку (13,6 %).

Уровень провизирования или соотношения сформированных провизий к кредитам с просрочкой платежей более 90 дней составляет 142 %, что выше среднего показателя по рынку (133 %).

NPL 90+ снизились до 12,9 % на 31 декабря 2013 г. по сравнению с 14,1 % на 31 декабря 2014 г., в основном за счет погашения просроченной задолженности в октябре и декабре 2014 г. Банк создал провизии МСФО, покрывающие NPL 90+ на 114,6 % по состоянию на 31 декабря 2014г. А за период с 31 декабря 2014 г. по 31 декабря 2015 г. NPL 90+ снизились до 10,3 % с 12,8 %. Снижение NPL 90+ произошло за счет погашения и реструктуризации нескольких корпоративных займов, просроченных более чем на 90 дней, списания ряда проблемных займов и роста ссудного портфеля Банка в течение 4 квартала 2015 г. Банк создал провизии МСФО, покрывающие NPL 90+ на 118,5 % по состоянию на 31 декабря 2015 г.

14,1 14 12,9

10,3

8

4

0

Процент NLP 90+

2013 2014 2015

Рисунок 13 – Диаграмма процента проблемных кредитов свыше 90 дней

Таблица 6 – Состояние кредитного портфеля по просроченным платежам

Кредиты с

Кредиты с Провизии,

просрочкой Состояние Кредитный просрочкой сформированные

платежей свыше кредитного Портфель, платежей по ссудному

90 дней портфеля млн тг портфелю, млн

доля,

млн тг млн тг доля, % тг

% На 01 января 2014

1 736 226 298 811 17,2 282 980 16,3 321 042 г. На 01 января 2015

1 788 444 273 579 15,3 213 510 11,9 279 973 г. На 01 января 2016

2 279 303 324 614 14,24 208 745 9,16 296 057 г. Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана» По данным из выше указанной таблицы можно сделать вывод, что ситуация банка по «плохим» кредитам имеет положительную тенденцию к их сокращению. Это в свою очередь позволяет также сокращать создаваемые на их возможное покрытие резервы. Средняя процентная ставка по займам клиентам рассчитывается как сумма процентного дохода по кредитному портфелю за год, деленный на среднемесячный баланс займов клиентам. За год, закончившийся 31 декабря 2015 г. средняя процентная ставка по кредитному портфелю составила 12,5 % (за год, закончившийся 31 декабря 2014 г. – 12,1 %, за год, закончившийся 31 декабря 2013 г. – 11,7 %).

Можно сделать вывод, что даже после перехода к свободноплавающему курсу процентные ставки не претерпели значительных изменений. На 31 декабря 2015 г., Группа имела концентрацию займов по десяти самым крупным клиентам на сумму 524,728 миллионов тенге, что составляло 21 % от совокупного кредитного портфеля Группы (31 декабря 2014 г. – 356,266 миллионов тенге, 18 %; 31 декабря 2013 г. – 367,782 миллиона тенге, 20 %) и 99 % от капитала Группы (31 декабря 2014 г. – 75 %, 31 декабря 2013 г. – 94 %).

На 31 декабря 2015 г. по вышеуказанным займам был создан резерв на обесценение в размере 60,784 миллионов тенге (31 декабря 2014 г. – 58,214 миллионов тенге, 31 декабря 2013 г. – 51,189 миллионов тенге).

На 31 декабря 2015 г. сумма начисленного вознаграждения по займам составляла 138,945 миллионов тенге (31 декабря 2014 г. – 103,757 миллионов тенге, 31 декабря 2013 г. – 114,178 миллионов тенге).

В течение годов, закончившихся 31 декабря 2015, 2014 и 2013 гг. Группа получила финансовые и нефинансовые активы путем обращения взыскания на обеспечение. По состоянию на 31 декабря 2015, 2014 и 2013 гг. данные активы были отражены в статье «Активы, предназначенные для продажи» в сумме 7,401 миллионов, 8,029 миллионов, и 2,728 миллионов тенге, соответственно. По состоянию на 31 декабря 2015, 2014 и 2013 гг. в состав займов клиентам включены займы, условия которых были пересмотрены, на сумму 188,582 миллионов, 150,382 миллиона и 145,102 миллионов тенге, соответственно. В рамках рассмотрения структуры активов банка можно разделить активы, не приносящие доход и активы, приносящие доход. Сравнение ведется по активамбрутто, (то есть не очищенным от риска и др. статей), так как определение риска в активах последует в магистерской работе ниже. Таблица 7 – Динамика активов, приносящих и не приносящих доход

Активы 01.12.2012 01.12.2013 01.12.2014 01.12.2015 Активы-брутто, приносящие 1 858 367 2 176 142 2 295 431 2 637 070 доход, млн тг. Активы-брутто, не приносящие 549 631 330 272 514 351 1 817 867 доход, млн тг. Всего, млн тг. 2 407 998 2 506 414 2 809 782 4 454 938 Соотношение 77,17 / 22,83 86,83 / 13,17 81,70 / 18,30 59,19 / 40,81 Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

Анализируя данную таблицу, можно заметить, что несмотря на общий рост активов в течении всего исследуемого периода, соотношение доходных и недоходных активов, с превалирующей долей работающих активов, на конец 2015 года было нарушено. Основной причиной роста активов, не приносящих доход, стало сильное увеличение статьи «денежные средства и их эквиваленты» (с 540 537 млн тг. до 1 404 680 млн тг., т.е. на 864 143 млн тг. или на 159,9 %).

Причины данных изменений были рассмотрены выше. Нарушение оптимальных пропорций доходных и недоходных активов несёт в себе риск либо снижения доходности, при слишком низком уровне активов, приносящих доход, либо ликвидности, при недостатке активов, не приносящих доход. В нашем случае, имеет место первый вариант. В течении годов, закончившихся 31 декабря 2015 и 2014 гг. Группа произвела изъятие залогового обеспечения по займам клиентам и, результате, Группа получила инвестиционную недвижимость в сумме 18,861 миллион и 1,912 миллионов тенге, соответственно. Таблица 8 – Инвестиционная недвижимость

31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование 2015 г. 2014 г 2013 г.

Млн. тг. % Млн. тг. % Млн. тг. На 1 января 5684 527,4 906 +100 Поступления 18 861 886,5 1912 337,5 437 Выбытия –2 100 — -100 17 Перемещения из

58 –97,3 2129 100 основных средств Перемещения из долгосрочных активов,

• 100 235 –51,6 486 предназначенных для продажи Капитализированные
• 100 141 100 затраты Прибыль от переоценки инвестиционной 57 –84,2 361 100 недвижимости На 31 декабря 24 658 333,8 5684 527,4 906

В течении годов, закончившихся 31 декабря 2015 и 2014 гг. Группа произвела изъятие залогового обеспечения по займам клиентам и, результате, Группа получила инвестиционную недвижимость в сумме 18,861 миллион и 1,912 миллионов тенге, соответственно. По состоянию на 31 декабря 2015, 2014 и 2015 гг. инвестиционная недвижимость не была передана в качестве обеспечения по каким-либо обязательствам.

2.2 Анализ управления активами в условиях финансовой нестабильности на примере АО «Народный банк Казахстана»

Для оценки эффективности управления активами в исследуемом банке проведём анализ его деятельности по предложенной в пункте 1.3 методике. Устанавливая рациональную структуру активов, банк должен выполнять требования к ликвидности, а, следовательно, иметь достаточный размер ликвидных средств по отношению к обязательствам с учетом сроков, сумм и типов и выполнять нормативы по ним. Расчёт данных требований представлен в таблице ниже. Таблица 9 – Нормативные показатели ликвидности активов банка

в млн тенге

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Высоколиквидные

234 086 317 067 492 710 1 266 634 активы банка Ликвидные

515 929 683 912 742 811 1 606 088 активы банка Долгосрочная задолженность 649 299 570 010 661 005 801 228 банку Обязательства до

288 995 420 513 554 853 787 218 востребования Обязательства на

1 048 935 1 062 717 1 035 911 1 598 979 срок до 30 дней Долгосрочные обязательства 304 580 340 609 524 104 806 134 банку Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

Таблица 10 – Рассчитанные нормативы ликвидности активов АО «Народный банк

Казахстана»

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Н2 (не менее 0,15) 0,81 0,75 0,89 1,61 Н3 (не менее 0,5) 0,49 0,64 0,72 1,00 Н4 (не менее 1,2) 2,13 1,67 1,26 1,67

Норматив мгновенной ликвидности (Н2): Н2 (2015 г.) = 1 266 634 / 787 218 = 1,67 Н2 (2014 г.) = 492 710 / 554 853 = 0,89 Н2 (2013 г.) = 317 067 / 420 513 = 0,75 Н2 (2012 г.) = 234 086 / 288 995 = 0,81 Норматив текущей ликвидности (Н3): Н3 (2015 г.) = 1 416 088 / 1 598 979 = 0,89 Н3 (2014 г.) = 683 912 / 1 035 911 = 0,72 Н3 (2013 г.) = 317 067 / 1 062 717 = 0,64 Н3 (2012 г.) = 515 929 / 1 048 935 = 0,59 Норматив долгосрочной ликвидности (Н4): Н4 (2015 г.) = 801 228 / 806 134 = 1,67 Н4 (2014 г.) = 661 005 / 524 104 = 1,26 Н4 (2013 г.) = 570 010 / 340 609 = 1,67 Н4 (2012 г.) = 649 299 / 304 580 = 2,13 Исходя из проведённых расчётов по анализу ликвидности, можно сделать вывод, что структура активов банка АО «Народный банк» на протяжении всего исследуемого периода полностью соответствует установленным нормативным показателям коэффициентов ликвидности. По всем показателей наблюдается стабильный рост, за исключением долгосрочной ликвидности за 2014 год – темп падения 24,6 %. Значительный рост коэффициента мгновенной ликвидности в 2015 году (темп роста 80,9 %) связан с требованиями национального банка о размещении части собственных средств на его корреспондентских счетах и собственным решением руководства банка об увеличении статьи денежных средств, в связи с переходом к свободноплавающему курсу. Однако значительное ликвидных средств над обязательствами негативно сказывается на другом не менее важном параметре – доходность. Эта характеристика показывает способность банка эффективно управлять своими денежными и материальными ресурсами. Чтобы оценить прибыль от активов приносящих доход рассчитаем показатели чистой процентной маржи, операционной маржи и спрэда прибыли. По этим параметрам можно будет оценить эффективность кредитной политики без привязки к общей сумме активов. Для оценки процентной прибыли активов АО «Народный банк Казахстана» рассчитаем чистую процентную маржу. Таблица 11 – Расчёт чистой процентной маржи

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Процентные

160 994 182 563 210 593 254 856 доходы, млн тг. Процентные

69 934 75 932 77 458 104 552 расходы, млн тг. Сумма работающих 1 858 367 2 176 142 2 295 431 2 634 258 активов, млн тг. Чистая процентная 4,9 4,9 5,8 5,7 маржа, %

ЧПМ (2012 г.) = (160 994 – 69 934) / 1 858 367 = 0,049 ЧПМ (2013 г.) = (182 563 – 75 932) / 2 176 142 = 0,049 ЧПМ (2014 г.) = (210 593 – 77 458) / 2 295 431 = 0,058 ЧПМ (2015 г.) = (254 856 – 104 552) / 2 634 258 = 0,057 Для оценки прибыльности основных операций банка рассчитаем величину операционной маржи. Таблица 12 – расчёт операционной маржи

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Чистый доход от основной

69 961 72 409 114 377 120 320 деятельности банка, млн тг. Сумма работающих 1 858 367 2 176 142 2 295 431 2 634 258 активов, млн тг. Операционная

3,8 3,3 5,0 4,6 маржа, %

ОМ (2012 г.) = 69961 / 1 858 367 = 0,049 ОМ (2013 г.) = 72 409 / 2 176 142 = 0,049 ОМ (2014 г.) = 114 377 / 2 295 431 = 0,058 ОМ (2015 г.) = 120 320 / 2 634 258 = 0,057 Успешность выполнения функции посредника и остроту конкуренции на банковском рынке определим рассчитав спрэд прибыли. Таблица 13 – Расчёт спрэда прибыли

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Процентные

160 994 182 563 210 593 254 856 доходы, млн тг. Процентные

69 934 75 932 77 458 104 552 расходы, млн тг. Сумма работающих 1 858 367 2 176 142 2 295 431 2 634 258 активов, млн тг. Пассивы, по которым выплачиваются 2 019 348 2 115 512 2 229 365 3 400 420 проценты, млн тг. Спрэд прибыли,

5,2 4,8 5,7 6,6 %

СП (2012 г.) = (160 994 / 1 858 367) – (69 934 / 2 019 348) = 0,052 СП (2013 г.) = (182 563 / 2 176 142) – (75 932 / 2 115 512) = 0,048 СП (2014 г.) = (210 593 / 2 634 258) – (77 458 / 3 400 420) = 0,058 СП (2015 г.) = (254 856 / 2 176 142) – (104 552 / 2 115 512) = 0,057 Доходность активов в целом анализируется при управлении активами и пассивами банка и определяется как отношение прибыли от их использования к среднему размеру активов за рассматриваемый период. Таблица 14 – Показатели доходности активов АО «Народный банк Казахстана»

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Прибыль за 69961 72 409 114 377 120 312 период Средний размер активов в течение 2340964 2 455 706 2 658 098 3 632 360 периода Доходность 3,00 2,95 4,30 3,31 активов в целом Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

ROA (2012 г.) = (69 961 / 2 340 964) * 100% = 2,99% ROA (2013 г.) = (72 409 / 2 455 706) * 100% = 2,95% ROA (2014 г.) = (114 377 / 2 658 098) * 100% = 4,30% ROA (2015 г.) = (120 312 / 3 632 360) * 100% = 3,31% Анализируя полученные данные можно заметить чёткую связь между доходностью и ликвидностью, которые являются взаимоисключающими параметрами. Так если уровень доходности в 2014 году имел максимальное значение в исследуемом периоде – 4,30 %, то и ликвидность за этот период была минимальна по всем трём коэффициентам: Н2 – 0,89; Н3 – 0,72; Н4 – 1,26. А за 2015 же год наблюдается противоположный результат: активы принесли значительно меньший доход в 3,31%, но ликвидность банка имела довольно высокое значение по каждому из трёх коэффициентов: Н2 – 1,67; Н3 – 0,89; Н4 – 1,67. Даже с учётом значительного роста общего объёма активов в 36,6% по сравнению с 2014 годом. Также ярким примером соизмеримости и важности как количества, так и качества активов служит разница между общей прибыльностью активов и прибыльностью лишь работающих активов за исследуемые года. Так хоть абсолютный рост активов за 2015 год составил более 50%, общий уровень доходности был соизмерим с прошлыми годами. Увеличение спрэда прибыли говорит о росте конкурентоспособности банка и является очень хорошим признаком, который говорит о больших возможностях банка к выдаче кредитов. Третьим ключевым параметром, который необходимо обязательно при оценке как самих активов, так и качества управления ими – уровень риска. Все активы разделяются на группы и учитываются по установленным для каждой из них рискам. Однако в виду отсутствия достоверной информации о показателях риска по каждому отдельным составляющим актива банка, воспользуемся готовыми данными, рассчитанными независимыми аудиторами. Таблица 15 – Активы АО «Народный банк», взвешенные по степени риска

в млн тенге

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Сумма активов, взвешенных по 1 923 978 2 170 709 2 271 545 2 922 029 риску Общая сумма

2 407 998 2 506 414 2 809 782 4 454 938 активов Источник: по данным независимого аудитора

Для расчёта уровня риска всего массива активов не обходимо имеющиеся значения активов, взвешенных по уровню риска, разделить на их общее количество. Риск (2012 г.) = (1 923 978 / 2 407 998) * 100% = 79,90 % Риск (2013 г.) = (2 170 709 / 2 506 414) * 100% = 86,61 % Риск (2014 г.) = (2 271 545 / 2 809 782) * 100% = 80,84 % Риск (2015 г.) = (2 922 029 / 4 454 938) * 100% = 65,59 % Исследовав полученные результаты, вы видим, что сводный уровень риска в течении всех исследуемых лет снижается. Особенно сильно заметно снижение в 2015 году, где разница составила 12,58 %. И снова хоть темп роста активов составил 28,6 % (2015 – 2014 гг.) против 4,6 % (2014 – 2013 гг.) уровень риска стал значительно ниже по причине его структурного изменения. По сравнению с прошлыми годами банк стал вести менее рискованную политику, соблюдая нормативные требования национального банка и готовясь к дефициту наличной иностранной валюты в связи с переходом к свободноплавающему курсу и следующей за ним девальвацией. Практическим аспектом оценки сводного риска активов банка является определение достаточности банковского капитала. Чем выше удельный вес рискованных активов в балансе банка, тем большим должен быть его собственный капитал. В настоящее время для оценки данного параметра рекомендуется использовать стандарты Базель, устанавливающие минимальные допустимые показатели коэффициентов достаточности капитала и капитала первого уровня не менее 12 % и 6 %, соответственно. Расчёт коэффициентов по нормативам Базель представлен в таблице ниже. Коэффициент капитала первого уровня: К1 (2012 г.) = (389 094 / 2 170 709) * 100% = 17,9 % К1 (2013 г.) = (389 094 / 2 170 709) * 100% = 17,9 % К1 (2014 г.) = (470 267 / 2 271 545) * 100% = 20,7 % К1 (2015 г.) = (524 975 / 2 922 029) * 100% = 18,0 % Коэффициент достаточности капитала: К общ (2012 г.) = (172 239 / 2 170 709) * 100% = 9,0 % К общ (2013 г.) = (207 104 / 2 170 709) * 100% = 9,5 % К общ (2014 г.) = (242 893 / 2 271 545) * 100% = 10,7 % К общ (2015 г.) = (267 995 / 2 922 029) * 100% = 9,2 % Таблица 16 – Состав нормативного капитала по стандартам Базеля

31 декабря 31 декабря 31 декабря 31 декабря Наименование

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Капитал первого уровня Уставный капитал, 62 667 66 161 64 701 40 520 за минусом выкупленных собственных акций Эмиссионный доход 1496 1415 1439 2039 Нераспределенная 273 835 307 470 401 877 485 663 прибыль и прочие резервы Минус: резервы по 24 802 16 200 7204 1707 переоценке основных средств, инвестиционных ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, и фонд курсовой разницы Минус: деловая 3085 3085 4954 4954 репутация Неконтролирующая 1641 933 — доля

Окончание таблицы 16 Итого 311752 389 094 470 267 524 975 квалифицированный капитал первого уровня Капитал второго уровня Субординированный 16 363 12 557 7760 5508 долг Минус: инвестиции — –24 –30 –65 в ассоциированные компании Итого нормативный 172 239 207 104 242 893 267 995 капитал Активы, 1 923 978 2 170 709 2 271 545 2 922 029 взвешенные по степени риска Коэффициент 16,2 17,9 20,7 18,0 капитала первого уровня, % Итого коэффициент 9,0 9,5 10,7 9,2 достаточности капитала, % Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

Проанализировав полученные показатели коэффициентов достаточности по нормативам Базель, можно сделать вывод, что в течении исследуемого периода АО «Народный банк» не только полностью выполняет их требования, но и имеет солидный запас, относительно его минимальных границ. Столь высокие показатели будут служить надежным гарантом деятельности банка в качестве резервов не только для выданным ссудам, но и для полученным кредитам.

Выводы по разделу – 2

Проведя комплексный анализ структуры и динамики активов ОА «Народный банк Казахстана» можно сказать, что последние события подвергли серьёзным изменениям состав и структуру активов банка. Высокая ликвидность не только снижает доходность. Эти события наглядно показывают сложную и тесную взаимосвязь ликвидности, доходности и надёжности. 3 РЕКОМЕНДАЦИИ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ АО «НАРОДНЫЙ БАНК КАЗАХСТАНА»

3.1 Предлагаемые меры по повышению эффективности управления активами АО «Народный банк Казахстана»

Выбирая направление по возможным путям совершенствования управления активами в АО «Народный Банк», мы будем отталкиваться общетеоретических принципов и рассуждений. Фундаментальной основой всей банковской деятельности лежит оптимальное соотношение трёх ключевых параметров: ликвидность, доходность и возможные риски. В нашем случае, выбор среди них продиктован не только темой данной работы, но и общей неблагоприятной конъюнктурой, сложившейся в экономике. Хотя коммерческие предприятия и создаются с целью получения прибыли, необходимо чётко видеть контекст: стабильный доход с умеренным уровнем риска всегда предпочтительнее низко вероятных высокий заработков, т.к., во – первых, существуют государственные нормативы, ограничивающие свободу действий и, во – вторых, сами банки – это не игорные заведения, и вкладчики и акционеры интересуются именно в стабильных притоках денежных средств. Я хотел бы подробно остановиться соотношении показателей ликвидности и доходности исследуемого банка. Мой выбор связан как с внешними факторами, представленными решением национального банка о переходе к свободноплавающему курсу, девальвацией национальной валюты и вызываемой ими в последствии высокой потребностью населения в наличной иностранной валите, так и внутренними, заключающимися в решении банка о увеличении статьи баланса «денежные средства и их эквиваленты» и перераспределении состава валют в пользу доллара США. Подобное решение банковского регулятора РК можно было ожидать, т.к. искусственное поддержание курса истощает золотовалютные резервы, но абсолютно достоверной информации у банков нет, не говоря уже о точных датах проведения. В нашем случае, АО «Народный Банк» потерпел убытки по курсовым разницам на сумму 161 022 млн тг. По решению его руководства, в связи с новыми нормативными требованиями о перераспределении большей части средств из зарубежных стран в Казахстан и намечающимся острым дефицитом наличной иностранной валюты, корреспондентские счета в НБРК были увеличены с 260 070 млн тг до 1 019 059 млн тг, т.е. на 758 989 млн тг или на 291,8 %, а долларовый объём валюты возрос до 1 246 957 млн тг, т.е. 88,77 % статьи «Денежные средства и их эквиваленты». В 2013 и 2014 года эти равнялись 399 727 млн тг и 288 851 млн тг. Все эти меры были направленны на максимизацию ликвидности, однако уровень доходности при этом значительно снизился. Таким образом, учитывая, что первый параметр имеет перевыполненные нормативные коэффициенты, то часть средств можно перераспределить по более прибыльным статьям баланса. С целю разрешения возникших сложностей я рекомендую банку направить средства в краткосрочные вклады Национального Банка Республики Казахстан. Эти инвестиции считаются безрисковыми и в условиях падения курса национальной валюты предлагают самую большую ставку вознаграждения по вкладам в долларах США.

3.2 Расчёт эффективности предлагаемых мер

Для описания проекта охарактеризуем направления будущих вложений, т.е. краткосрочных ценных бумаг Национального Банка Республики Казахстан. Ставка вознаграждения по ним составляет 4 % годовых, номинал одной облигации составляет 100 долларов США. Срок обращения 6 и 12 месяцев. Всего в обращении находится 158 500 000 штук. С целью более глубокого и наглядного расчёта параметров ликвидности проведём ГЭП – анализ структуры активов и пассивов. Этот метод позволяет детально оценить пропорции средства банка соотнесённые по срокам будущих поступлений и выбытий его ресурсов. По результатам анализа можно численно оценить разрывы по балансу, т.е. избытки и недостатки ликвидности. Анализ и рекомендации будут ограничены 2015 годом, т.к. именно в этот период наблюдаются значительные внешние и внутренние изменения. Расчётные данные и показатели имеющихся сумм разрывов представлены в таблице 16. Таблица 17 – Анализ финансовых активов и финансовых обязательств,

сгруппированных по срокам

От 3 ФИНАНСОВЫЕ Менее От 1 до От 1 года Свыше

месяцев Всего АКТИВЫ: 1 месяца 3 месяцев до 5 лет 5 лет

до 1 года Денежные средства и их 1 404 000 680 — — — 1 404 680 эквиваленты Обязательные

36 373 2 864 20 677 4 522 3 953 68 389 резервы Финансовые активы, оцениваемые по справедливой 8 271 8 058 86 331 74 410 — 177 070 стоимости через прибыль или убыток Средства в кредитных 6 735 49 21 413 8 364 8 432 44 993 учреждениях Инвестиционные ценные бумаги, имеющиеся в 1 786 3 197 42 015 156 592 174 930 378 520 наличии для продажи Займы клиентам 145 257 217 322 1 443 491 258 976 111 023 2 176 069 Прочие финансовые 3 666 1 375 1 159 3 23 6 226 активы ИТОГО АТИВОВ 1 606 088 233 545 1 615 086 502 867 298 361 4 255 947 ФИНАНСОВЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ А: Средства

1 512 389 157 208 1 251 201 38 008 84 925 3 043 731 клиентов Средства кредитных 65 353 140 1 142 8 879 92 744 168 258 учреждений Окончание таблицы 17 ФИНАНСОВЫЕ От 3

Менее От 1 до От 1 года Свыше ОБЯЗАТЕЛЬСТВ месяцев Всего

1 месяца 3 месяцев до 5 лет 5 лет

А: до 1 года Финансовые обязательства, оцениваемые по справедливой 5 593 — — — — 5 593 стоимости через прибыль или убыток Выпущенные долговые ценные 4 973 3 802 7 366 202 178 379 206 597 525 бумаги Прочие финансовые 10,671 315 1,551 183 11 12,731 обязательства ИТОГО

1,598,979 161,465 1,261,260 249,248 556,886 3,827,838 ОБЯЗАТЕЛЬСТВ Нетто позиция 7,109 72,080 353,826 253,619 (258,525) Накопленная

7,109 79,189 433,015 686,634 428,109 разница Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

По полученным данным видно, что по итогу 2015 года разрыв между активами и обязательствами, за исключением промежутка «свыше 5 лет», имеет положительное значение. Итоговая накопленная разница составила 428 109 млн тг. Опираясь на показатели из таблицы «Денежные средства и их эквиваленты» рекомендуется переместить часть средств из статьи «Корреспондентские счета в НБРК» в «Краткосрочные вклады в НБРК». Выбор обусловлен самой высокой процентной ставкой по вкладам в иностранной валюте — 4,0 %, отсутствием нормативного уровня риска и необходимости создания резервного обеспечения по ним. Также подобные вклады довольно быстро конвертируются в наличные средства, что позволяет им справляться с дефицитом ликвидности почти с той же эффективностью, что и корреспондентским счетам. Для расчёта суммы переводимых средств вернёмся к полученным в предыдущей главе показателям ликвидности. Главным лимитирующим параметром для нас станет Н3 – коэффициент мгновенной ликвидности со значением в 1,00 (норматив – не менее 0,5).

Основная причина кроется в нашем предпочтении срока вкладов – 6 месяцев, т.е. минимального среди доступных. Это позволит быстрее реагировать на изменения в финансовом секторе реструктуризацией своих активов. Н2 имеет солидный нормативный запас, а так как средства, входящие в него также входят и в текущие активы, то данный параметр для нас значения иметь не будет. Долгосрочная ликвидность в данном случае и вовсе не будет изменяться. Теперь рассчитаем минимальную сумму средств, которая должна остаться в ликвидных активах, дабы не нарушать нормативных требований. Для этого умножим обязательства до 30 дней на показатель Н3 (0,5) плюс небольшой страховочный объём средств в 10%: Н3 мин = 1 598 979 * (0,5 + 0,1) = 959 387 млн тг. Также необходимо помнить, что корреспондентский счёт в Национальном банке является важным инструментом расчётов и платежей банков второго уровня, поэтому необходимо в обязательном порядке поддерживать определённый его уровень. Оптимальный уровень средств на корреспондентском счёте рассчитаем, как среднеарифметическую сумму процентной доли остатков на балансе за прошлые года. Оптимальный 260 070 / 2 809 782 + 83769 / 2 506 414 + 114 175 / 2 407 998

= = остаток 3 = 0,058 4 454 938 * 0,058 = 258 386 млн тг. Таким образом мы определили оптимальный остаток средств на корреспондентском счёте НБРК упрощённой формой исторического метода на основе исследуемых эмпирических данных. Это минимальная сумма необходимая банку для нормального функционирования. Получившаяся сумма меньше требуемой по нормативу Н3, поэтому её ограничивающие факторы становятся для нас первостепенными. Оставшаяся же часть может быть использована для реализации нашего проекта. 1 019 059 – 959 387 + (1 598 979 – 1 019 059) = 639 592 млн тг. Переведём данную сумму средств в доллары США (1 к 330): 639 592 / 330 = 1 938 млн долл. На эту сумму можно приобрести следующее количество ценных бумаг: 1 938 / 100 = 19 380 тыс. шт. Теперь вычислим ставку купона одной облигации: Ставка = (номинал * 4%) / 365 дней * 182 дня = 2,02 долл. Сумма первого купонного дохода, которую мы получим через 182 дня по имеющимся облигациям: Купонный доход = 19 380 000 * 2,02 = 39 147 600 долл. Прибыль после уплаты налогов (20%): 39 147 600 * 0,8 = 31 318 080 долл. В тенге эта сумма будет ровна: 31 318 080 * 330 = 10 334 966 400 тг. Точный расчёт спроса на наличную иностранную валюту при столь значительной девальвации (около 2 раз) и, обусловленные менталитетом населения, высокие и продолжительные инфляционные ожидания требует тщательной обработки большого массива статистических данных за длительный период времени. Однако можно с уверенностью сказать, что большинство ментальных тенденций населения стран СНГ имеют много общего. Следовательно, если данный параметр имеет высокие значения в Российской Федерации, то и в Республике Казахстан он будет не низким. Измерение инфляционных ожиданий в Казахстане стали проводиться только с января 2016 года компанией «GfK Kazakhstan». Банк имеет возможность анализировать большой перечень практических показателей за длительный период времени, мы же ограничимся общетеоретическими положениями за 2015 год. Так как по параметру Н3 государством устанавливается лишь нижняя граница, а выбор в имеющихся границах зависит от предпочтений руководства АО «Народный Банк», то рассчитаем возможный рост доходности активов за счёт снижения ликвидности, путём переливания средств из корреспондентских счетов НБРК в его краткосрочные вклады с шагом в 10 % от доступных средств. Теперь как было предложено выше для наглядности рассчитаем возможный прирост прибыли от переливания денежных средств перемножив полученную при полном использовании доступных средств сумму итогового купонного дохода на установленную долю корреспондентского счёта с шагом в 10%. П (100%) = 10 334 966 400 * 1 = 10 335 млн тг. П (90%) = 10 334 966 400 * 0,9 = 9 301 млн тг. П (80%) = 10 334 966 400 * 0,8 = 8 268 млн тг. П (70%) = 10 334 966 400 * 0,7 = 7 234 млн тг. П (60%) = 10 334 966 400 * 0,6 = 6 201 млн тг. П (50%) = 10 334 966 400 * 0,5 = 5 167 млн тг. П (40%) = 10 334 966 400 * 0,4 = 4 134 млн тг. П (30%) = 10 334 966 400 * 0,3 = 3 100 млн тг. П (20%) = 10 334 966 400 * 0,2 = 2 067 млн тг. П (10%) = 10 334 966 400 * 0,1 = 1 033 млн тг. Как итог подсчитаем возможный прирост прибыли и соответствующие им коэффициенты текущей ликвидности. Расходы на обслуживание вкладов и другие связанные с ними издержки учитываться не будут, в виду их незначительности и общей условности расчётов. Таблица 18 – Расчёт возможных приростов прибыли и коэффициентов

мгновенной ликвидности за 2015 год

Коэффициент мгновенной

Доля Расчётная прибыль

ликвидности, % конвертируемых

Значение, млн. активов, % ∆, % Значение, % ∆, %

тг.

100 130647 7,35 0,60 –0,65

90 129613 6,61 0,64 –0,55

80 128580 5,88 0,68 –0,46 Окончание таблицы 18

70 127546 5,14 0,72 –0,38

60 126513 4,41 0,76 –0,31

50 125479 3,67 0,80 –0,24

40 124446 2,94 0,84 –0,18

30 123412 2,20 0,88 –0,13

20 122379 1,47 0,92 –0,08

10 121345 0,73 0,96 –0,04 Источник: по данным бухгалтерской отчетности АО «Народный банк Казахстана»

Анализируя полученные результаты можно наглядно увидеть обратно противоположную связь ликвидности и доходности. При наличии эмпирических данных о имеющемся дефиците валюты и мнения акционеров банка об их субъективных предпочтениях ответственные за размещение активов лица смогут скорректировать суммы денежных средств в зависимости от сложившейся ситуации.

Выводы по разделу – 3

Анализируя ситуацию, сложившуюся в экономике в целом и внутри самого банка можно сделать вывод, что предлагаемые меры повышения эффективности способны решать конфликт ликвидности и доходности в зависимости от спроса на иностранную валюту и предпочтений акционеров банка. Излишняя ликвидность будет трансформироваться в доходность по мере снижения дефицита и спроса на валюту. Все рассчитанные нормы полностью входят в государственные нормативные требования для коммерческих банков.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Управление активами коммерческого представляет собой крайне сложный, многогранный и изменчивый процесс, в котором необходимо не только постоянно отслеживать и рассчитывать соответствие большого количества сложных параметров оптимальному балансу, но и учитывать изменчивость самого оптимума. Теоретические обоснования носят общий характер и не учитывают возможные исключения из устоявшихся правил и совокупность незначительных по отдельности, но решающих в общем объёме, фактов. Практические расчёты доходности, ликвидности и рисков по активам конкретного коммерческого банка зачастую более наглядны и достоверны. Подводя общий итог анализа управления активами АО «Народный банк Казахстана», можно сказать, что на протяжении анализируемых лет банк ведёт усиливающуюся умеренную политику в сфере управления активами. Внимания акцентируется на повышении ликвидности и снижении общего уровня риска, хотя это и снижает показатели доходности. Эти тенденции носят скорее вынужденный, а не естественный характер, тем не менее вполне объективный и обоснованный. Рекомендуемые меры повышения эффективности по теме данной магистерской работы способны решить вопрос избыточной ликвидности и снижения прибыли соразмерно личностным предпочтениям акционеров банка.

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК

[Электронный ресурс]//URL: https://management.econlib.ru/diplomnaya/diplom-upravlenie-aktivami-kommercheskogo-banka/

1. Агарков, М.М. Основы банковского права. Курс лекций. Научное исследование / М.М. Агарков. 2-е изд. – М.: БЕК, – 1994. – 350 с.

2. Акинин, П.В. Система управления в современном коммерческом банке / П.В. Акинин, Т.В. Бут // Финансы и кредит. – 2007. – № 11. – 200 с.

3. Антипова, О.И. Международные стандарты банковского дела / О.Н. Антииова. М.: Центр подготовки персонала ЦБ РФ, – 1997. – 110 с.

4. Антонов, Н.Г. Денежное обращение, кредит и банки: учебник / Н.Г. Антонов, М.А. Пёссель. М.: Финстатинформ, – 1995. – 341 с.

5. Анфилатов, B.C. Системный анализ в управлении / B.C. Анфилатов, A.A. Амельянов, А.А. Кукушкин. М.: Финансы и статистика, –2009. – 368 с.

6. Афанасьев, В.Н. Эконометрика: учебник / В.Н. Афанасьев, М.М. Юзбашев, Т.И. Гуляева / под ред. В. Н. Афанасьева. М.: Финансы и статистика, – 2006. – 256 с.

7. Бабичев, М.Ю. Банковское дело / М.Ю. Бабичев, Ю.А.Бабичева, О.В. Трохова / под ред. Ю.А. Бабичевой. – М.: Экономика, – 1994. – 397 с.

8. Балабанов, И.Т. Игровой практикум по финансам и банковскому делу /И.Т.Балабанов, H.A. Каморджанова, В.Н. Степанов и др. М.: Финансы и статистика, – 1997. – 189 с.

9. Баканов, М.И. Теория экономического анализа: учебник / М.И. Баканов, М. В. Мельник, А.Д. Шеремет / под ред. М. И. Баканова. — 5-е изд., перераб. и доп. М.: Финансы и статистика, – 2005. – 536 с.

10. Банк, В.Р. Организация и бухгалтерский учет банковских операций / В.Р. Банк, С.К. Семенов. М.: Финансы и статистика, – 2004. – 352 с.

11. Барковский, Н.Д. Мемуары банкира: 1930 –1990 / Н.Д. Барколвский. – М.: Финансы и статистика, – 1998. – 206 с.

12. Баско, В.Н. Банки и предприятия: информационный обмен и сотрудничество // Деньги и кредит. – 2003. – С. 43–48. 13. Батракова, Л.Г. Экономический анализ деятельности коммерческого банка: учебник для вузов / Л.Г. Батракова. М.: Логос, – 2005. – 366 с. 14. Белоглазова, Г.Н. Банковское дело. Организация деятельности коммерческого банка: учебник / Г.Н.Белоглазова, Л.П. Кроливецкая. – М.: Высшее образование, – 2009. – 472 с. 15. Белоглазова, Г.Н. Аудит банков: учебник / Белоглазова, Г.Н., Кроливецкая Л.П., Лебедева Е.И. и др. / Под ред. Г.Н. Белоглазовой. М.: Финансы и статистика, – 2006. – 369 с. 16. Белоглазова, Г.Н. Денежное обращение и банки: учебное пособие / Г.Н. Белоглазова, Г.В. Толоконцева / под ред. Г.Н. Белоглазовой. – М.: Финансы и статистика, – 2007. – 272 с. 17. Белоглазова, Г.Н. Деньги, кредит, банки / под ред. Г.Н. Белоглазовой. М.: Высшее образование, – 2008. – 624 с. 18. Белых, Л.П. Устойчивость коммерческих банков / Л.П. Белых. М.: ИНФРАМ, – 1995. – 300 с. 19. Бенке, Р.Л. Полный цикл финансового учета, /пер. с англ. Н.С. Кукушкина, А.Н. Ермолова. / под ред. Ф.И.Ерешко, М.: АО «Виктори», – 1993. – 119 с. 20. Березина, М.П. Межбанковские расчеты. Практическое пособие. / М.П. Березина, Ю.С. Крупнов. М.: Финстатинформ, – 1994. – 108 с. 21. Бланк, И.А. Финансовый менеджмент / И.А. Бланк. – 2-е изд., перераб. и доп. К.: Эльга, Ника-Центр, – 2004. – 656 с. 22. Бородина, Е.И. Финансы предприятий: учебное пособие / под ред. Е.И. Бородиной, М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, – 1995. – 344 с. 23. Бородин, А.Ф. О роли банковского сектора в обеспечении устойчивого роста экономики // Деньги и кредит, – 2003. – С. 55–62. 24. Бочаров, В.В. Финансовое моделирование: учебник / В.В. Бочаров. СПб.: Питер, – 2000. – 208 с. 25. Бубнов, И.Л. Система защиты депозитов / Информационно-аналитические материалы. М.: Научно-исследовательский институт Банка России, – 1995. – Выпуск 2. – 125 с. 26. Бухвальд, Б. Техника банковского дела: Справочная книга и руководство по изучению практики банковских и биржевых операций / перевод с нем. А.Ф. Каган-Шабшай. М.: ДИС, – 1994. – 240 с. 27. Варкуев, Б.Л. Ценность, стоимость и цена / Б.Л. Варкуев М.: Финансы и статистика, – 1995. – 215 с. 28. Васин, М. Влияние экономического роста на банковские риски // Рынок ценных бумаг. – 2004. – №4, C. – 66–69. 29. Веремеенко, С.А. Анализ соответствия структуры активов и пассивов коммерческого банка в условиях инвестиции // Банковское дело. – 1996. – №9. – С. 9–14.

ПРИЛОЖЕНИЯ

Приложение А – Консолидированные отчёты о финансовом положении по

состоянию на 31 декабря 2015, 2014 и 2013 гг.

(в миллионах тенге)

31 31 31 31

АКТИВЫ декабря декабря декабря декабря

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Денежные средства и их эквиваленты 533 499 486 313 540 537 1 404 680 Обязательные резервы 59 037 44 276 48 225 68 389 Финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или 1271 1 334 15 727 177 070 убыток Средства в кредитных учреждениях 32 799 25 808 27 095 44 993 Инвестиционные ценные бумаги 334 362 350 552 386 423 378 520 Драгоценные металлы 25 766 16 857 1 385 2 436 Займы клиентам 1 319 208 1 482 245 1 648 013 2 176 069 Инвестиционная недвижимость 1646 906 5 684 24 658 Коммерческая недвижимость — — — 9 632 Основные средства 65 005 63 614 79 564 82 462 Активы, предназначенные для продажи 7434 2 912 8 798 11 405 Деловая репутация 3085 3 085 4 954 4 954 Нематериальные активы 5594 5 617 8 664 8 659 Текущие налоговые активы 14 923 1 344 530 16 469 Отложенные налоговые активы — 301 447 1 919 Страховые активы 14 923 13 379 20 320 23 857 Прочие активы 14 369 7 871 13 416 18 766 ИТОГО АКТИВЫ 2 407 998 2 506 414 2 809 782 4 454 938 ОБЯЗАТЕЛЬСТВА И КАПИТАЛ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Средства клиентов 1 699 182 1766 648 1 848 213 3 043 731 Средства кредитных учреждений 15 202 107 395 107 192 168 258 Финансовые обязательства, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или 439 69 3 131 5 593 убыток Выпущенные долговые ценные бумаги 301 919 189 515 311 009 597 525 Резервы 4385 4 163 407 982 Текущее налоговое обязательство — 2 257 2 444 379 Отложенное налоговое обязательство 7907 4 520 10 673 37 362 Страховые обязательства 25 201 29 715 38 807 50 983 Прочие обязательства 14 124 9 953 12 685 20 197 Итого обязательства 2 068 359 2 114 235 2 334 561 3 925 010 КАПИТАЛ Уставной капитал 143 695 143 695 143 695 143 695 Эмиссионный доход 1496 1 415 1 439 2 039 Выкупленные собственные акции –81 028 –77 534 –78 994 –103 175 Окончание приложения А

КАПИТАЛ 31 31 31 31

декабря декабря декабря декабря

2012 г. 2013 г. 2014 г. 2015 г. Нераспределённая прибыль и прочие резервы 273 835 323 670 409 081 487 369

337 998 391 240 475 221 529 928 Неконтролируемая доля 1641 933 — Итого капитал 339 639 392 179 475 221 529 928 Итого обязательства и капитал 2 407 998 2 506 414 2 809 782 4 454 938