Любое производство связано с определенными рисками – финансовыми, природно-естественными, экологическими, политическими, транспортными, имущественными, производственными, торговыми, коммерческими, инвестиционными, рисками, связанными с покупательной способностью денег, инфляционными и дефляционными, валютными, рисками ликвидности, упущенной выгоды, снижения доходности, прямых финансовых потерь, процентными, кредитными, биржевыми, селективными.
Что касается сельского хозяйства как крупнейшей составляющей агропромышленного комплекса страны, то оно связано, прежде всего, с природными и экологическими рисками, а также рисками снижения рентабельности. К первым относится риск неурожая из-за неудовлетворительных погодных условий, нападений насекомых и гибели домашнего скота. Управлять этими рисками довольно проблематично, так как их предотвращение не в силах производителя продукта. Однако фирмы создают специальные резервные фонды на случай убытков, связанных с этими видами рисков. Экологические риски – это ухудшение состояния почв, загрязнение вод и пр. Риск снижения доходности связан с устойчивой тенденцией отставания цен на с.-х. продукцию от цен в стране в целом. Управление этим риском – задача государства.
Для формирования эффективной системы управления рисками необходимо наличие специалистов, обученных в области управления рисками. Наличие такого большого количества видов рисков, разных для каждой отдельной компании и производителя, требует их анализа, учета и управления.
С развитием цивилизации, технологий, технологий, возрастанием роли человеческого фактора важность управления рисками только возрастает.
Управление рисками также влияет на эффективность работы и системы, а также управление достижением объективного эффекта, управление ресурсами, что позволяет рассматривать управление рисками как одну из составляющих процесса управления бизнесом.
Для предприятия в равной мере важно управлять политическими, финансовыми технологическими, кадровыми рисками, обеспечивать противопожарную безопасность, управлять действиями в условиях чрезвычайных ситуаций, экологическую защиту и др.
Риск-менеджмент должен быть интегрирован в бизнес-процесс, иметь свою стратегию, тактику, оперативную реализацию. Обратите внимание, что важно не только осуществлять управление рисками, но и периодически пересматривать меры и средства такого управления.
Высокая эффективность использования ресурсов при выполнении программы управления рисками может быть обеспечена только в рамках системного подхода. Этот подход в риск-менеджменте является самым распространённым.
Валютные риски, механизм хеджирования
... инфляцией; 8) колебаниями процентных ставок. Основные факторы, определяющие риски в международных валютных, кредитных и финансовых операциях Макроуровень Микроуровень Снижение темпа экономического роста Ухудшение хозяйственно-финансового положения контрагента ...
Управление рисками становится актуальным после обнаружения проблемы риска. В этом случае следует использовать результаты анализа и моделирования рисков.
В целом, в отношении риска как вероятного отказа возможны следующие управляющие действия: предотвращение, снижение, компенсация убытков, поглощение.
Предупреждением(устранением) называют исключение источника риска в результате целенаправленных действий субъекта риска. В предупреждении риска же выделяют два подхода: широкий и узкий.
Узкий подход заключается в предотвращении риска за счет конкретных мер, реализуемых за счет страховых сумм и по инициативе страховщика. Широкий подход реализуется вне рамок страхования.
Снижением(контролем) риска называется снижение вероятности реализации источника риска в результате действия субъектов риска.
Риски можно снизить различными методами, в том числе за счет использования таких методов, как диверсификация, секьюритизация и ограничение.
Дивесификация — распределение риска между несколькими, объектами, направлениями деятельности и др.
Секьюритизация — разделение операции кредитования на две части (разработки условий кредита и заключение договора; кредитование) с выполнением каждой из этих частей различными банками.
Лимитирование — установление предельных размеров инвестиций, партий закупаемых товаров, выдаваемых кредитов и др.
Финансовый инжиниринг — это использование производных финансовых инструментов для управления рисками.
За рубежом считается, что финансовый инжиниринг как отдельная финансовая специальность уже достаточно развит. Вместе с тем известные зарубежные исследования методов управления риском оставляют вне поля зрения такие важных направления, как использование специальных форм сделок (факторинг, аккредитив и др.), использование организационно-правовой формы для снижения риска субъекта рыночной деятельности и др. Это позволило выделитьнефондовое страхование. В случае бездонной формы страхования стоимость страховки включена в цену на момент распределения начальной цены.
Нефондовое страхование — это замкнутые отношения между участниками коммерческой сделки или проекта по уменьшению возможного ущерба за счет снижения уязвимости объектов риска посредством специально разработанных финансовых инструментов, видов сделок, исполнения ролей и др.
В то же время кажется возможным считать, что если страхование капитала является продуктом функции защиты от рисков, то страхование, не связанное с капиталом, является продуктом функции конструктивного стимулирования риска.
Фондовое страхованиеэкономически более целесообразно, если меры по предупреждению и снижению риска недостаточно эффективны и(или) дороги.
Страхованием (фондовым страхованием) называют перераспределительные замкнутые отношения участников договора страхования в денежной форме по поводу компенсации ущерба.Самострахование — принятие риска на себя путем создания специального фонда риска для компенсации вероятных убытков.
Поглощение риска называется принятием его без дальнейших мер по предотвращению, смягчению или страхованию.
Оценка инвестиционных рисков
... риски инвестиционной деятельности (возникают в инвестиционной фазе) риски финансовой деятельности (возникают в эксплуатационной и инвестиционной фазе) риски управления инвестиционной деятельностью неэффективное управление инвестиционной ... процесса, нового оборудования, инструментов и материалов. Задача ... счетах. Вложение денег в финансовые вложения приносит больше прибыли, но при этом увеличивает риск ...
Необходимо делать принципиальное отличие между самострахованием и отказом от страхования без принятия каких бы то ни было мер (поглощением риска).
Поглощение рисков часто происходит, если крупное государственное или муниципальное предприятие имеет возможность включить большую часть убытков в операционные расходы.
Поглощение риска характерно для современной социально-экономической ситуации в России по следующим основным причинам:
- отсутствия финансовых ресурсов для страхования как у юридических, так и у физических лиц;
- относительной ненадежности части страховщиков в условиях политической нестабильности, инфляции, отсутствия доходных и надежных инвестиционных инструментов.
Это обстоятельство делает управление рисками особенно актуальным для предпринимателей. Управление риском должно рассматриваться на иерархических уровнях: государства и его подсистем (политической, социальной, региональной, отраслевой), финансово-промышленных групп и холдингов, предприятий, семьи и гражданина.
Процесс управление рисками включаетцелеполагание, маркетинг, менеджмент.
Определение целей риска в управлении рисками — это процесс и результат выбора наилучшей цели в управлении рисками с учетом имеющихся ресурсов и ограничений текущей социально-экономической ситуации на рынке.
Риск-маркетинг — выбор методов и инструментов управления рисками при определенных целях управления с учетом реально существующих ограничений на использование конструктивных, технологических, организационных (охрана труда и техника безопасности), финансовых инструментов доступных для субъекта риска в конкретной ситуации.
Риск-менеджмент — поддержание баланса между ресурсами, людьми, целями в процессе достижения определенных риск-целей с использованием найденных в процессе риск-маркетинга конструктивных, технологических, организационных (охрана труда и техника безопасности), финансовых инструментов.
Управление рисками, как и любой другой менеджмент, должно включать планирование, мотивацию, организацию и контроль.
важно помнить, что управление рисками — это одновременно наука и искусство. Чем оригинальнее проект, тем больше роль искусства в управлении рисками. Таким образом, эффективность управления рисками может быть повышена не только за счет использования научных методов, но и за счет творческих успехов субъекта риска.
Тот факт, что субъект, а иногда и объект такого управления, как правило, находится в состоянии стресса, также важен для управления рисками.
Управление рисками возможно как в сторону увеличения возможной прибыли, так и в сторону уменьшения возможного убытка. Методы увеличения возможного выигрыша в настоящей книге не рассматриваются, как и вопросы противопожарной безопасности и техники безопасности, охраны (физической защиты сотрудников и имущества), охраны труда, управления конфликтами.
В связи с усложнением условий производственно-хозяйственной деятельности растущее разнообразие источников и возможных последствий риска необходимо рассматривать в системной связи с другими факторами и параметрами хозяйственной и производственной деятельности субъектов рынка.
Необходимость системного подхода связана и с ростом расходов на контроль и управление рисками на всех иерархических уровнях (государство, предприятие, индивидуум).
Управление рисками (2)
... распределения резервных ресурсов, необходимых для управления рисками на различных иерархических уровнях. Если будет отдаваться приоритет управлению рисками только на одном из иерархических уровней, то это снизит безопасность в системы управления рисками в ...
Эти затраты снижают эффективность общественного производства, а также могут повлиять на социально-экономическое положение страны.
Системный подход к управлению рисками основан на том, что все явления и процессы рассматриваются в их системной связи с учетом влияния отдельных элементов и решений на систему в целом. Системный подход может находить свое выражение в том, что:
1) целью обеспечения безопасности деятельности должна быть системная параллельная защита геополитических, политических, социальных, экономических, финансовых процессов, защита окружающей среды, конструкторских и технологических структур экономики от чрезмерных (недопустимых) рисков. При этом следует применять меры безопасности, охраны труда и разрешения конфликтов. Если невозможно гарантировать баланс целей в управлении рисками, положительный эффект не будет достигнут. Если безопасность не может быть гарантирована хотя бы по одному фактору, безопасность в целом не может быть гарантирована. Например, если отсутствует экологическая безопасность, то одного этого уже достаточно, чтобы население чувствовало себя незащищенным;
2) риски (различной физической природы и имеющие различные источники), связанные с одним объектом или операцией, рассматриваются как единый комплекс факторов, влияющих на эффективность и расход ресурсов. 3) рассматривается связь управления рисками с эффективностью систем и расходом ресурсов на нескольких иерархических уровнях: государство; территория; финансово-промышленная группа или холдинг; предприятие или предприниматель без образования юридического лица; семья и гражданин. Дело в том, что должен быть баланс и предусмотрена возможность создания или распределения резервных ресурсов, необходимых для управления рисками на различных иерархических уровнях. Если будет отдаваться приоритет управлению рисками только на одном из иерархических уровней, то это снизит безопасность в системы управления рисками в государстве в целом;
4) как некоторая единая система рассматриваются мероприятия по управлению рисками на: различных этапах жизненного цикла товара (разработка, производство, эксплуатация, утилизация) и цикла разработки товара (эскизный проект, технический проект, опытные образцы).
5) мероприятия по подготовке, проведению, расчетам, учету операции (сделки) формируются и рассматриваются таким образом, чтобы разумно снизить риски этой операции. Например, при подготовке операции необходимо убедиться в состоятельности партнеров, выделить в условиях сделки положения снижающие риск (вплоть до применения приемов нефондового страхования — специальных видов сделок — аккредитив, факторинг, лизинг и др.); при проведении сделки нужно уделить особое внимание транспортным рискам; при проведении расчетов исследуются факторы способные повлиять на возможность отказа от платежа и его своевременность; на этапе учета важно правильно отразить полученные финансовые результаты и др.;
6) разрабатывается комплекс мероприятий, ограничивающих риск на различных циклах предприятия (создание, развитие, зрелость, старение; инвестиционный, текущих операций, денежный) в их взаимной связи для защиты от рисков деятельности предприятия в целом. Например, при осуществлении инвестиционного цикла необходимо особое внимание уделить оценкам риска инвестиций в конкретный объект или финансовый инструмент; в цикле текущих операций важно обеспечить бесперебойность поставок комплектующих и сырья, но не «раздувать» их запасы; в денежном цикле важно обеспечить текущую деятельность предприятия необходимыми денежными ресурсами. При этом важно учесть все влияющие факторы (периодичность поступлений, покупок, причины сбоев и др.);
Правовое регулирование предпринимательской деятельности в РФ
... гражданско-правового регулирования как предпринимательской деятельности, так и деятельности предпринимателей. Правовое регулирование предпринимательской деятельности в Российской Федерации — курсовая работа Версия шаблона 1. 1 Филиал Современная Гуманитарная Академия Вид работы Курсовая работа Название дисциплины Гражданское право Тема Правовое регулирование предпринимательской деятельности в ...
7) определяется множество (совокупность) действ ий объединенных целью повышения безопасности деятельности за счет использования ограниченного объема ресурсов, распределенных во времени и пространстве, рассматривают операции по предупреждению, снижению, страхованию и поглощению различных по своей природе рисков. Речь идет о том, что каждая из существующих альтернативных возможностей по использованию некоторых ограниченных ресурсов на предупреждение (исключение) риска, его ограничение (контроль) или страхование рисков имеет свое отношение «эффективность /затраты». Поэтому важно определить, какая из альтернатив даст больший эффект в конкретной ситуации, и использовать именно эти наиболее эффективные действия или их комбинацию;
8) некоторое множество взаимосвязанных элементов рассматривают как систему управления рисками с использованием: законодательных мер; экономического и финансового воздействия; конструктивных и технологических решений; организационных мер (техника безопасности и охрана труда), природоохранных мероприятий. государству важно обеспечить сбалансированность и эффективность разносторонних действий по снижению рисков активов. Для этого законодательно запрещают определенные опасные и вредные для общества виды деятельности (например, производство и захоронение особо опасных веществ), лицензируется определенная деятельность и др. Одновременно и параллельно с этим государство, местные органы власти устанавливают специальные налоги (например, налог на воспроизводство минерально-сырьевой базы), создают и руководят деятельностью различного рода санитарно-эпидемиологических, технических и др. инспекций;
9) рационально обеспечить некоторый баланс расхода ресурсов, интенсивности мер по управлению рисками и другими направлениями производственно-хозяйственной деятельности. Особенно важно соблюдать такой баланс в отношении управлении рисками и целевой деятельностью при ограничении на выделенные ресурсы;
10) в управлении целесообразно исследовать риск целей, определения способов и средств их достижения (риск-маркетинга), менеджмента;
11) в менеджменте могут рассматриваться риски изучения и действия; риски планирования, организации, мотивации и контроля; риски тайны и конфиденциальности; риски управления конфликтом.
Всегда существует разумный баланс между стремлением к безопасности и ресурсами, необходимыми для ее обеспечения.
Бороться за абсолютную безопасность за счет чрезмерного потребления ресурсов так же неосмотрительно, как пренебрегать опасностью без ее анализа.
Для всякой практической ситуации существует основанное на объективных рисках, располагаемых ресурсах и субъективных оценках рациональное или оптимальное (наилучшее) соотношение между уровнем опасности и расходуемыми на обеспечение безопасности ресурсами.
Рассматривая управление рисками на сельскохозяйственных предприятиях важно помнить, что управление риском достигается за счет расхода ресурсов (людских, финансовых, времени и др.), которые резервируются и отвлекаются из производственной сферы. Это, несомненно, снижает эффективность производства, поскольку затраты на контроль покрываются производственными затратами и ограничивают конкурентоспособность отечественных пищевых продуктов на внутреннем рынке. Все меньше и меньше производственных предприятий сокращают количество налогоплательщиков на балансе. Это, в свою очередь, увеличивает налоговую нагрузку на существующих налогоплательщиков, что может привести к их неплатежеспособности. Однако на сегодняшний день в Российской Федерации продолжают вестись работы в этом направлении – введённый с 2002 г. упрощенный режим налогообложения для сельхозпредприятий планируется еще более упростить, а именно – заменить существующие налоги, уплачиваемые производителями сельскохозяйственной продукции в бюджет, на единый.
Работа в многочисленных регулирующих органах отвлекает трудоспособное население от производственной сферы, а их содержание требует затрат бюджетных средств. В то же время чрезмерные расходы на контроль могут порождать политические и финансовые риски.
При этом, как показала практика, в переходный период развития особенно важно, чтобы риски рыночной деятельности не были слишком велики и чтобы рыночная деятельность была неконтролируемой. В частности, государственное регулирование необходимо для защиты и поддержки отечественного производителя продуктов питания и минимизации главного риска сегодняшнего дня: обеспечения продовольственной безопасности страны.
Важно и то, что ограничение сфер и форм деятельности, сложный порядок лицензирования могут не только ограничивать «экономическое поле» государства, но и нарушать рыночный принцип равенства возможностей;
12) управление рисками должно иметь свою стратегию, тактику и оперативную составляющие;
13) управление рисками должно рассматриваться одновременно и как наука, и как искусство. На всех этапах проектирования системы следует учитывать влияние человеческого фактора, творчества, необходимость работы в сжатые сроки и влияние стресса.
Решение — центральное звено любого управления. Классификация решений по управлению рисками позволяет выделить их характеристики, спрогнозировать возможность снижения рисков при принятии решений.
На основе области принятия можно выделить решения, касающиеся геополитического риска, внешней политики, внутренней политики, экономического, финансового, технологического, планового и операционного риска. Эти типы решений находятся в системной взаимосвязи и могут влиять друг на друга. По месту в процессе управления риском могут быть выделены решения:
—
—
Эти решения допускают формализацию, в частности, использование функционально-логических методов;
- риск-менеджмента по поддержанию баланса в треугольнике «люди — ресурсы — цели» в процессе достижения поставленных риск-целей при выбранных на этапе риск-маркетинга инструментах управления риском.
Снижение риска возможно:
1) на этапе планирования операции или проектирования образцов — введением дополнительных элементов и мер;
2) на этапе принятия решений — использованием соответствующих критериев оценки эффективности решения, например, критериев Вальда («рассчитывай на худшее») или Седвиджа («рассчитывай на лучшее») или критерия, при котором показатель риска ограничен по величине (при этом альтернативы, не удовлетворяющие ограничению на риск, не рассматриваются);
3) на этапе выполнения операции и эксплуатации технических систем — посредством строгого соблюдения и контроля режимов эксплуатации.
В рамках каждого из направлений принимаемые меры будут иметь различное отношение эффективности (снижения вероятности недопустимого ущерба) к затратам на их обеспечение. Эти меры связаны с затратами и требуют их увеличения по мере роста сложности систем, поэтому при определенных условиях может быть экономически более удобным тратить деньги не на предотвращение или снижение рисков, а на компенсацию любого ущерба. В последнем случае используют механизм страхования.
Следовательно, если в процессе подготовки решения вы обнаружите, что меры по снижению риска неэффективны и в то же время дороги, тогда может быть более рентабельно застраховать свои действия. При этом ставится задача не предотвращения, а возмещения ущерба.
В соответствии с подходами в менеджменте можно выделить решения риска традиционного, системного, ситуационного, социального и этического менеджмента.
С точки зрения прогнозирующей эффективности в управлении рисками мы можем выделить: обычные, синергетические и асинергические варианты решений и систем.
Обычные варианты риск-решений — это такие варианты решений, в которых эффективность расходования ресурсов на единицу эффекта, полученного при управлении рисками, соответствует нормам и стандартам, принятым для рассматриваемой отрасли, вида деятельности.
Синергетические варианты рискованных решений — это варианты решений, при принятии которых эффективность расходования ресурсов в управлении рисками значительно возрастает, т.е эффект выражается явно непропорционально.
Синергические решения появляются при разработке новых безопасных технологий (в сельском хозяйстве – это новые виды удобрений и пищевых добавок), поиске и устранении или защите наиболее уязвимых мест, конструировании оригинальных устройств и др.
Поскольку синергический эффект в управлении рисками в любом случае в конце концов выражают в денежной форме, то синергический эффект технологий, организации труда и т.п. обнаруживается в финансовой сфере.
Асинергетические решения — это те, которые не позволяют получить регулирующий эффект от средств, вложенных в управление рисками. В числе наиболее частых причин таких решений можно назвать: запаздывание при исполнении решения, отсутствие необходимых ресурсов, отсутствие организации, мотивации, порождаемых решениями конфликтов и др.
По степени важности учета временных ограничений на разработку, принятие и исполнение риск-решений выделяютсистемы, работающие в реальном масштаба времени -такие системы, в которых решения принимаются и реализуются достаточно быстро, чтобы контролировать и управлять объектом, в том числе и при возникновении нештатных ситуаций управления, принятии кризисных решений. Такая ситуация более характерна для растениеводства в сельском хозяйстве, в частности, когда принято решение начать посадку и сбор урожая при наличии соответствующих природных условий и ресурсов.
Кажется возможным отличить «кризисные решения» от решений в реальном времени». Известен перевод слова «кризис» как «момент принятия решений».
Кризисное решение — это решение, принятое в момент, соответствующий моменту перехода объекта управления в область неконтролируемых или неприемлемых состояний.
Управление рисками занимает особое место в инвестиционных решениях. Причины необходимости экономических вложений — обновление материально-технической базы, увеличение объемов производственной деятельности, развитие новых видов деятельности. Для агропромышленного комплекса России наиболее актуальным является обновление и увеличение материально-технической базы. По последним статистическим данным, обеспеченность сельхозтехникой на 100 га посевных площадей в России в 12-15 раз ниже, чем в странах Западной Европы. Нагрузка на трактора и прочую технику превышает нормативную. Следовательно, существует также риск отсутствия технических средств для сбора и обработки почвы.
Для управления рисками в процессе инвестиционной деятельности часто используется диверсификация — распределение инвестиций и, следовательно, рисков между несколькими объектами, которые характеризуются разными физическими и временными рисками. Возможны пространственная и временная оптимизация распределения инвестиций.
| Страница: 1 из 2
<— предыдущая |
Перейти на страницу: | 1 2 |
| © 2007 ReferatBar.RU — | Карта сайта | Справка |
