В настоящие время, когда предприятия приобретают все большую самостоятельность и несут полную ответственность за результаты своей хозяйственной деятельности перед совладельцами (акционерами), работниками, банком и кредиторами, значение анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия становится необходимостью.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности — это процесс оценки прошлого и текущего финансового положения компании.
Стабильный успех бизнеса зависит от четкого и эффективного планирования его деятельности, от регулярного сбора и накопления информации о состоянии рынков, о его перспективах и возможностях, которые позволяют ему вырабатывать тактику финансово-хозяйственной деятельности.
Трудно при этом переоценить роль анализа финансово-хозяйственной деятельности, позволяющего объективно оценивать результаты деятельности предприятия в целом и его подразделений, определять влияние различных внешних и внутренних факторов на основные показатели деятельности предприятия, а также формировать основу его финансовой политики.
В современных условиях необходимо иметь функцию планирования и анализа в основном по финансовым ориентирам с приоритетом перспективного анализа. Это позволяет не только повысить качество прогнозирования рыночных ситуаций, но и разработать превентивные меры по минимизации факторов негативного воздействия.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности необходим компании для оценки финансового состояния организаций, с которыми она вступает в экономические отношения. Анализ финансово-хозяйственной деятельности компании сложен из-за обоснованности уровня параметров, дающих объективное и точное представление о ее финансовых результатах, эффективности использования экономических ресурсов и ценности производственного потенциала.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности характеризуется множеством аспектов, широта которых обусловлена многогранностью экономической жизни компании. При этом совокупность принимаемых во внимание факторов производственной эффективности и хозяйственной деятельности постоянно развивается, поскольку возникают новые ситуации под влиянием внешних и внутренних обстоятельств. Исходя из этого, можно сказать, что конкретный перечень показателей, ресурсов и сфер деятельности, которые необходимо проанализировать, меняется по мере изменения условий функционирования предприятия.
Хозяйственные связи предприятий потребительской кооперации и ...
... способствует ее развитию. Установление хозяйственных связей с различными смежниками (поставщиками, покупателями) является необходимым условием при осуществлении предприятием свой предпринимательской деятельности. В условиях рыночных отношений, когда деятельность предприятий строится на принципах самоуправления ...
Целесообразно рассказать о выделении финансово-экономических аспектов анализа, интеграция которых позволяет более полно охарактеризовать деятельность компании. К тому же эти две стороны тесно взаимосвязаны.
Актуальность выбранной темы заключается в том, что анализ финансово-хозяйственной деятельности является необходимым элементом системы управления компанией, поскольку является основой, на которой основано хозяйственное предприятие. Умение проводить и оценивать итоги анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия позволит принимать квалифицированные управленческие решения по снижению риска и повышению доходности финансово-экономической деятельности предприятия, выявлять факторы и резервы повышения эффективности хозяйственной деятельности предприятий.
Целью дипломной работы является проведение анализа для определения способов улучшения финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Для реализации поставленной цели обозначены и решены следующие задачи:
- рассмотреть теоретические аспекты анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия;
- провести анализ бухгалтерского баланса предприятия, проанализировать ликвидность и платежеспособность предприятия;
- провести анализ финансовых результатов предприятия;
- разработать основные рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия и повышения его финансовых результатов.
Объектом исследования является анализ финансово-хозяйственной деятельности подразделения Энергосбыт Куйбышевской железной дороги — дочернего общества Открытого акционерного общества «РЖД» за период 2005-2007 гг., основным видом деятельности, которого является:
- переработка и отпуск электрической энергии;
- выполнение комплекса технических мероприятий по обеспечению устойчивого электроснабжения потребителей электрической энергии;
- ведение централизованных расчётов с поставщиками электрической энергии за потреблённую электрическую энергию;
- организация разработки и реализации программы по усилению и модернизации электроснабжения, экономному расходованию электроэнергии на основе анализа работы устройств электроснабжения;
- рассмотрение заявок на электропотребление от железнодорожных потребителей и прочих потребителей, на предмет определения обоснованности заявляемых объёмов электропотребления, разработка лимитов электропотребления на эксплуатационные нужды филиала и осуществление контроля за их использованием;
- обеспечение расчётов за услуги по переработке и передаче электроэнергии через сети Филиала посторонним потребителям;
- проведение научно-технических разработок и проектно-сметной документации;
— производство продукции производственно-технического назначения, товаров народного потребления и иные виды хозяйственной и коммерческой деятельности, не запрещённые законодательством Российской Федерации, торговых, транспортных и других услуг согласно лицензий.
Предметом исследования является финансово-хозяйственная деятельность СП «Энергосбыт» Кбш ж.д. – филиал ОАО «РЖД».
Практическое значение выпускной квалификационной работы заключается в анализе финансово-хозяйственной деятельности подразделения Энергосбыт Куйбышевской железной дороги — дочернего общества Открытого акционерного общества «РЖД».
«ОСНОВЫ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ УСПЕШНОЙ РАБОТЫ ПРЕДПРИЯТИЯ»
... достижений научно- технического прогресса, современных технологий и улучшения организации производства; создание действенного механизма повышения эффективности. В качестве обобщающих показателей эффективности хозяйственной деятельности предприятия необходимо использовать отношение объема реализованной продукции или эффекта ...
Теоретической основой выпускной квалификационной работы являются научные работы отечественных и зарубежных ученых и экономистов по проблеме анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятий, нормативных и законодательных актов.
Информационную базу для проведения анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия составила бухгалтерская финансовая отчетность СП «Энергосбыт Кбш ж.д.- филиал ОАО «РЖД» за период 2005-2007 гг..
1. Теоретические аспекты анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
1.1 Сущность, принципы, виды анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
Анализ финансово-хозяйственной деятельности – это системное, комплексное изучение, измерение и обобщение влияния факторов на результаты деятельности предприятия путём обработки определённых источников информации (показателей плана,учёта,отчётности).
Компонентами анализа финансово-хозяйственной деятельности являются финансовый и управленческий анализ.
С научной точки зрения анализ есть выделение сущности процесса или явления путем определения изучения всех его сторон и составляющих частей, обнаружения основы, связывающей все части в единое целое, на этой основе закономерностей его развития. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия является основой для принятия решений на уровне юридического лица. С помощью аналитических процедур выявляются наиболее важные характеристики и аспекты бизнеса компании и составляются прогнозы на будущее, и на основе этих прогнозов производственной и рыночной деятельности разрабатываются процедуры для контроля за их выполнением.
На эффективность бизнес-процессов влияет множество факторов объективного и субъективного характера. Все эти факторы в процессе анализа финансово-хозяйственной деятельности необходимо тщательно изучить.
Для отражения полной картины состояния предприятия важны не только количественные, но и качественные характеристики его хозяйственной деятельности. Их анализ — важная часть анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Поэтому в компании необходимо анализировать не только производственную и финансовую сферу, но также правовые, социальные и экологические аспекты.
Задача анализа финансово-хозяйственной деятельности — оценить результаты хозяйственной деятельности, выявить факторы, определившие успехи и неудачи в анализируемом периоде, а также спланировать и спрогнозировать деятельность компании на будущее. Она решается с использованием не только данных учета затрат, но также операционных и статистических данных в различных единицах измерения.
Содержанием анализа финансово-хозяйственной деятельности является глубокое и всестороннее изучение экономической информации и функциональности анализируемого объекта хозяйствования с целью принятия оптимальных управленческих решений по обеспечению выполнения производственных программ предприятия, оценки уровня их выполнения, выявления слабых мест и внутрихозяйственных резервов.
Анализ должен представлять собой комплексное исследование действия внешних и внутренних, рыночных и производственных факторов на количество и качество производимой предприятием продукции, финансовые показатели работы предприятия и указывать возможные перспективы развития дальнейшей производственной деятельности предприятия в выбранной области хозяйствования. Основное направление анализа: от сложного комплекса — к его составным элементам, от результата — к выводам о том, как был достигнут такой результат и к чему он приведет в будущем.
Основными принципами анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия являются:
1. конкретность — анализ основывается на реальных данных, результаты его получают конкретное количественное выражение;
2. комплексность — всестороннее изучение экономического явления или процесса с целью объективной его оценки;
3. системность — изучение экономических явлений во взаимосвязи друг с другом, а не изолированно;
4.регулярность — анализ следует проводить постоянно через заранее определенные промежутки времени, а не от случая к случаю;
5.объективность-критическое и беспристрастное изучение экономических явлений, выработка обоснованных выводов;
6. действенность — пригодность результатов анализа для использования в практических целях, для повышения результативности производственной деятельности;
7. экономичность — затраты, связанные с проведением анализа, должны быть существенно меньше того экономического эффекта, который будет получен в результате его проведения;
8. сопоставимость — данные и результаты анализа должны быть легко сопоставимы друг с другом, а при регулярном проведении аналитических процедур должна соблюдаться преемственность результатов;
9. научность — при проведении анализа следует руководствоваться научно обоснованными методиками и процедурами.
Финансовый анализ в системе управления финансами предприятия в наиболее общем виде представляет собой способ накопления, трансформации и использования информации финансового характера, имеющий целью:
- оценить текущее и перспективное имущественное и финансовое состояние предприятия;
- оценить возможные и целесообразные темпы развития предприятия с позиции их финансового обеспечения;
- выявить доступные источники средств и оценить возможность и целесообразность их мобилизации;
- спрогнозировать положение предприятия на рынке капитала.
Для бесперебойного функционирования предприятия в будущем гораздо важнее перспективный анализ, который направлен в будущее и служит для изучения возможных вариантов развития предприятия и разработки методов для получения наиболее желаемых результатов. В ходе перспективного анализа выявляются факторы, которые окажут существенное влияние на бизнес и его результаты в будущем, а также степень такого влияния.
Классификация видов анализа финансово-хозяйственной деятельности представлена в таблице 1 [4,16].
Таблица 1 — Классификация видов анализа финансово-хозяйственной деятельности хозяйствующих субъектов
| Признак классификации | Вид анализа |
| По функциям управления | |
| Уровень информационного обеспечения |
— внутренний управленческий анализ — внешний финансовый анализ |
| Содержание процесса управления |
— перспективный (предварительный) анализ — ретроспективный анализ — оперативный анализ — итоговый (заключительный) анализ |
| Характер объектов управления |
— анализ стадий расширенного воспроизводства — отраслевой анализ — анализ ведомств и предприятий -анализ составных элементов производства и производственных отношений |
| Прочие виды классификации | |
| Субъекты анализа |
— анализ по заданию руководства и экономических служб — анализ по заданию собственников и органов управления |
| Периодичность |
— годовой анализ — квартальный анализ — месячный анализ — декадный анализ -ежедневный анализ |
| Содержание и полнота изучаемых вопросов |
— полный анализ — локальный анализ — тематический анализ |
| Методы изучения объекта |
— комплектный анализ — системный анализ — сравнительный анализ — сплошной анализ — выборочный анализ |
| Степень автоматизации работ |
— анализ с использованием ПЭВМ — анализ без применения ПЭВМ |
С точки зрения направленности анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия во времени следует различать два основных аспекта: ретроспективный и перспективный. Ретроспективный анализ направлен в прошлое и касается фактов и результатов, которые уже произошли.
Для бесперебойного функционирования предприятия в будущем гораздо важнее перспективный анализ, который направлен в будущее и служит для изучения возможных вариантов развития предприятия и разработки методов для получения наиболее желаемых результатов. В ходе перспективного анализа выявляются факторы, которые окажут существенное влияние на бизнес и его результаты в будущем, а также степень такого влияния.
Информация, полученная по результатам перспективного анализа, носит вероятностный характер и чем дальше в будущее уходит горизонт прогноза, тем больше разброс возможных значений изучаемых характеристик. Однако без этого прогноза невозможно представить оперативно-тактическое планирование деятельности хозяйствующего субъекта.
Различия между операционным и тактическим анализом определяются сроками прогнозирования результатов и спецификой хозяйственной деятельности компании. Мониторинг текущей деятельности осуществляется в рамках оперативного анализа. Краткосрочный анализ — это тактический анализ, а долгосрочное прогнозирование — это анализ.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности компании может быть более или менее детальным, углубленным или, наоборот, выраженным анализом. Анализу может подвергаться какое-то одно направление деятельности (например, анализ размещения и особенностей функционирования сбытовой сети или анализ денежных или иных расчетов предприятия) – в этом случае анализ будет тематическим. Если сфера интересов аналитической группы включает все предприятие в целом, такой анализ следует называть комплексным.
В ряде случаев анализируются специальные аспекты деятельности предприятий, и тогда терминология, касающаяся видов анализа, отражает природу анализируемых аспектов: инвестиционный анализ подразумевает разработку и оценку инвестиционных программ предприятия, в рамках маркетингового анализа проводится изучение рынков сбыта производимой продукции и т.д..
1.2 Методы анализа финансово-хозяйственной деятельности
Методом экономического анализа является способ познания, путь исследования своего предмета, то есть хозяйственных и финансовых процессов и явлений в их взаимосвязи и взаимосвязанности [11,5-7].
Характерными особенностями метода экономического анализа являются:
- использование системы аналитических показателей, всестороннее характеризующих финансово-хозяйственную деятельность организации;
- изучение причин изменения этих показателей;
- выявление и измерение причинно-следственных связей между ними.
Методика анализа — это система правил и требований, обеспечивающая эффективное применение метода.
В совокупности метод и методология составляют методологическую основу экономического анализа.
Все аналитические методы можно сгруппировать в две большие группы: качественные (логические) и количественные (формализованные).
К качественным (неформализованным, логическим) методам относят аналитические приемы и способы, основанные на логическом мышлении, на использовании профессионального опыта аналитика, на профессиональной интуиции. К ним относятся:
- метод сравнения;
- метод построения систем аналитических таблиц;
- метод построения систем аналитических показателей;
- метод экспертных оценок;
- метод сценариев;
- психологические и морфологические методы и т.п.
Количественные (формализованные) методы– это приемы, использующие математику. В результате их применения можно получить достаточно точный результат или несколько результатов для дальнейшего выбора правильного уже логическими методами.
Количественные методы можно разделить на: бухгалтерские, статистические, классические метода анализа, экономико-математические и т.д.
Анализируя финансовую отчетность, можно использовать различные методы (и логические, и формализованные).
Но к наиболее часто используемым методам финансового анализа относятся:
1) метод абсолютных, относительных и средних величин;
2) метод сравнения;
3) вертикальный анализ;
4)горизонтальный анализ;
5) трендовый анализ;
6) факторный анализ;
7) анализ с помощью финансовых коэффициентов;
8) метод экспертных оценок;
9) метод детализации;
10) метод построения дерева решений.
В процессе сбора данных получают информацию о значениях тех или иных признаков, характеризующих каждую единицу, каждый элемент исследуемого процесса или явления (совокупности).
Эта информация, как правило, представлена в виде показателей. Показатели обобщения могут быть абсолютными, относительными и средними. Различную характеристику всех сторон изучаемых экономических процессов и явлений можно дать только с помощью всевозможных обобщающих показателей. При этом каждый вид индикатора имеет определенное значение и занимает важное место в аналитическом процессе.
1) Метод абсолютных величин характеризуют численность, объем (размер) изучаемого процесса. Абсолютные величины всегда имеют какую-нибудь единицу измерения: натуральную, условно-натуральную, стоимостную (денежную).
Натуральные единицы измерения используются, когда единица измерения соответствует потребительским свойствам продукта. Например, производство ткани оценивается в метрах, сельскохозяйственной продукции – в центнерах и тоннах, то, что касается электрической энергии, измеряется в киловаттах и т.д. .
Натуральные показатели могут быть и составными. Например, отработанное рабочими и служащими время учитывается в человеко-днях и человеко-часах, а грузооборот автотранспорта – в тонно-километрах и т.д.
Если некоторые виды продукции соответствуют общим потребительским свойствам, можно достичь обобщенных результатов при производстве разных видов продукции с использованием условно натуральных единиц. В этом случае один из типов принимается за единичный счетчик, а другие приводятся к этому счетчику с использованием соответствующих коэффициентов пересчета.
Когда на уровне предприятия или отрасли обобщаются учетные данные, то широко используются стоимостные (денежные) абсолютные показатели. К ним, например, относятся: цена единицы продукции; выручка от продажи продукции, работ, услуг; величина расходов и прибыли, величина задолженности и др.
Также следует отметить, что абсолютные показатели получаются либо прямым расчетом собранных данных, либо расчетным путем.
Рассчитанное абсолютное значение, например, является абсолютным отклонением. Это разница между двумя абсолютными одноименными показателями:
±ΔП = П1 – П0 (1)
Где П1 – значение абсолютного показателя в отчетном периоде, П0 – значение абсолютного показателя в базисном периоде, ΔП – абсолютное отклонение (изменение) показателя.
2) Относительная величина вычисляется как отношение фактического значения показателя к базе сравнения, т.е. путем деления одной величины на: другую. Относительная величина исчисляется в долях единицы, коэффициентах.
Вы можете сравнивать одноименные показатели для разных периодов, разных объектов или разных территорий. Результат такого сопоставления представлен:
- коэффициентом (база сравнения принята за единицу) или
- выражен в процентах и показывает, во сколько раз или на сколько
процентов сравниваемый показатель больше (меньше) базисного.
Результатом отчета одноименных индикаторов могут быть относительные индикаторы.
а) Относительные величины динамики, которые характеризуют изменение процесса во времени, и показывают, во сколько раз увеличился (уменьшился) уровень изучаемого показателя по сравнению с предыдущим периодом времени.
б) Относительные величины координации отражают соотношение между частями одного целого. К таким величинам относятся, например, соотношение между величиной заемного и собственного капитала предприятия, между численностью рабочих и административно-управленческим персоналом организации и т.д. Относительные значения координации могут указывать, сколько единиц одной детали находится в 100 или 1000 единиц другой детали.
в) Относительные величины наглядно характеризуют результат сопоставления одноименных показателей, относящихся к одному и тому же периоду времени, но и к разным объектам или территориям. Эти относительные значения используются для сравнительной оценки результатов деятельности отдельных компаний в секторе или для оценки уровня развития различных регионов. Исчисляются они либо в процентах, либо в долях единицы, показывающих, во сколько раз одна из сравниваемых величин больше (меньше) другой.
г) Относительные величины интенсивности в их числе можно назвать такие важные коэффициенты, отражающие качественную сторону деятельности предприятия или организации, как финансовые коэффициенты деловой активности, фондоотдачу, фондовооруженность, материалоотдачу, доходность того или иного вида деятельности и пр.
Таким образом, относительные значения являются одним из наиболее важных способов обобщения и анализа экономической информации. В процессе финансового анализа абсолютные и относительные величины должны рассматриваться во взаимосвязи, т.е. пользоваться относительными величинами нужно так, чтобы четко себе представлять, какая абсолютная величина стоит за каждым относительным показателем. также необходимо соблюдать сопоставимость сравниваемого значения и значения, взятого за основу для сравнения.
3) Метод средних величин используется для обобщения данных. Среднее значение является мерой «центра» или «центра» рассматриваемых данных. это обобщающая характеристика атрибута, изучаемого в анализируемом наборе данных, и отражает типичный уровень места и времени.
4) Метод сравнения – самый древний, логический метод анализа. Вопрос сравнения решается по принципу «лучше или хуже», «больше или меньше». Во многом это связано с особенностями психологии человека, который сравнивает предметы попарно. При сравнении пользуются разными приемами, например шкалами.
5) Вертикальный анализ – представление финансового отчета в виде относительных показателей. Эта презентация позволяет увидеть долю каждой статьи бюджета в общей сумме. Важным элементом анализа является исторический ряд этих значений, с помощью которого можно отслеживать и прогнозировать изменения в составе активов и их источниках покрытия.
Таким образом, можно выделить две основные черты вертикального анализа:
- переход к относительным показателям позволяет проводить сравнительный анализ предприятий с учетом отраслевой специфики и других характеристик;
- относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые существенно искажают абсолютные показатели финансовой отчетности и тем самым затрудняют их сопоставление в динамике.
6) Горизонтальный анализ баланса заключается одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения).
Степень агрегирования показателей определяет аналитик. Как правило, берут базисные темпы роста за ряд лет (смежных периодов), что позволяет анализировать изменение отдельных балансовых статей, а также прогнозировать их значение.
Горизонтальный и вертикальный анализ взаимно дополняют друг друга. Поэтому на практике возможно построение аналитических таблиц, характеризующих отчетную финансовую форму и динамику ее отдельных показателей.
7) Трендовый анализ – часть перспективного анализа, необходим в управлении для финансового прогнозирования. Тренд – это путь развития. На основании анализа временных рядов определяется тренд следующим образом: строится график возможного развития основных показателей организации, определяется среднегодовой темп роста и рассчитывается прогнозное значение показателя. Это самый простой способ финансового прогнозирования. В настоящее время на уровне отдельной организации расчетный период составляет один месяц или один квартал. Анализ временных рядов позволяет решать следующие задачи:
- изучить временного ряда, включающую тренд – закономерные изменения среднего уровня параметров, а также случайные колебания;
- изучить причинно-следственные взаимосвязи между процессами;
- математическую модель временного ряда.
Целью анализа тренда является изучение вариаций среднего значения исторического ряда с построением математической модели тренда и с прогнозом на этой основе будущих значений ряда. Анализ тренда выполняют путем построения модели простой линейной или нелинейной регрессии.
8) Факторный анализ – это методика комплексного и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину результативных показателей.
Различают факторного анализа:
- функциональный и вероятностный,
- прямой (дедуктивный) и обратный (индуктивный),
- одноступенчатый и многоступенчатый,
- статический и динамический,
- пространственный и временной,
- ретроспективный и перспективный.
Основными этапами факторного анализа являются:
Отбор факторов, которые определяют исследуемые результативные показатели:
- классификация и систематизация их с целью обеспечения возможностей системного подхода.
- определение формы зависимости между факторами и результативными показателями.
- моделирование взаимосвязей между результативным показателем и факторами.
- расчет влияния факторов и оценка роли каждого из них в изменении величины результативного показателя.
- работа с факторной моделью (практическое ее использование для управления экономическими процессами).
Создать факторную систему – это, значит, представить изучаемое явление в виде алгебраической суммы, частного или произведения нескольких факторов, которые воздействуют на величину этого явления, и находится с ним в функциональной зависимости.
9) Финансовые коэффициенты применяются для анализа финансового состояния предприятия и представляют собой относительные показатели, определяемые по данным финансовых отчетов, главным образом по данным отчетного баланса и отчета о прибылях и убытках.
Применение финансовых коэффициентов зависят от отраслевых особенностей предприятий, от размеров предприятия, оцениваемых обычно годовым объемом продаж и среднегодовой стоимостью активов. На предпочтительные величины коэффициентов, кроме того, может влиять общее состояние экономики, фаза экономического цикла.
Для расчета финансовых коэффициентов, финансовые отчеты предприятия должны быть приведены в определенную аналитиком форму, называемой аналитической.
Критерии оценки финансового состояния предприятия с помощью финансовых коэффициентов обычно подразделяют группы:
- платежеспособность;
- прибыльность, или рентабельность;
- эффективность использования активов;
- финансовая (рыночная) устойчивость;
- деловая активность.
Для измерения перечисленных характеристик в практике анализа используют множество финансовых коэффициентов. Отбор коэффициентов определяется задачами проводимого анализа.
Преимущества метода коэффициентов:
- возможность получить информацию, представляющую интерес для всех категорий пользователей
- простота и оперативность расчета;
- возможность выявить тенденции в изменении финансового положения предприятия;
- возможность оценить финансовое состояние исследуемого предприятия относительно других аналогичных предприятий;
- искажающего влияния инфляции.
10) Экспертные методы используются в тех случаях, когда не подходят и при измерениях нельзя опереться на физические явления или они пока очень сложны. Экспертные методы основываются на интуиции, в них преобладают субъективные начала. Примером использования экспертного метода может служить экспертная оценка стоимости недвижимости.
Сложность объектов экономических измерений способствовала широкому распространению экспертных оценок в качестве метода измерения.
Выделяют два уровня использования экспертных оценок: качественный и количественный. Применение экспертных оценок в тех областях, где могут быть использованы средства и информационные технологии, нередко обусловлено неумением правильно ими, пользоваться.
Причинно-следственный анализ, результатом которого является оценка, неразрывно связан с личностью эксперта; другой эксперт, поставленный перед такой же проблемой, может прийти к другим оценкам. Оценки сложных объектов должны выполняться экспертами высокой квалификации. Оценки «средних» экспертов обычно основаны на традиционных, привычных представлениях. В сложных случаях они могу оказаться ошибочными.
Уменьшить риск субъективности суждения можно, если обратиться к группе экспертов, которые могут обсуждать и согласовывать свои оценки.
11) Метод детализации представляет собой один из наиболее распространенных приемов анализа во многих областях науки, в том числе и в анализе финансово-хозяйственной деятельности экономических субъектов. При сочетании с другими приемами детализация позволяет все сторонне оценить исследуемые явления и вскрыть причины создавшегося положения. В зависимости от сложности, описывающие его показатели, расчленяются по временному признаку, по месту совершения хозяйственных операций, центром ответственности или составным частям.
12) Метод построения дерева решений входит в систему методов ситуационного анализа и используется в случаях, когда прогнозируемая ситуация может быть структурирована таким образом, что выделяются ключевые моменты, в которых либо нужно принимать решение с определенной вероятностью (роль аналитика или менеджера активна), либо так же определенной вероятностью наступает некоторое событие (роль аналитика или менеджера пассивна, однако значимы некоторые независящие от его действий обстоятельства).
Именно для формализованного описания подобных ситуаций и используется так называемый метод построения дерева решений.
1.3 Финансовая отчетность, как информационно-правовая база для анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия
Анализ финансовой отчетности выступает для выявления проблем управления финансово-хозяйственной деятельностью, для выбора направлений инвестирования капитала и прогнозирования отдельных показателей.
Результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия интересуют как внешних рыночных агентов (потребителей и производителей, кредиторов, акционеров, инвесторов), так и внутренних (работников административно-управленческих подразделений, руководителей предприятия и др.)
Бухгалтерская (финансовая) отчетность является информационной базой анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия, потому что в классическом понимании финансовый анализ – это анализ данных финансовой отчетности. Финансовый анализ используется для выявления проблем управления производственно-коммерческой деятельностью; служит для оценки деятельности руководства организации; может использоваться для выбора направлений инвестирования капитала, наконец, выступать в качестве инструмента прогнозирования отдельных показателей и финансовой деятельности в целом.
Из всех форм бухгалтерско-финансовой отчетности важнейшей является баланс. Бухгалтерский баланс характеризует в денежной оценке финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату. По балансу характеризуется состояние материальных запасов, расчетов, наличие денежных средств, инвестиций.
Данные баланса необходимы собственникам для контроля над вложенным капиталом, руководству организации при анализе и планировании, банкам и другим кредиторам – для оценки финансовой устойчивости.
Финансовый результат деятельности предприятия выражается в изменении величины его собственного капитала за отчетный период. Собственность предприятия обеспечить неуклонный рост собственного капитала может быть оценка системой показателей финансовых результатов. Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности предприятия представлены в форме № 2 «Отчет о прибылях и убытках» годовой и квартальной бухгалтерской отчетности.
Показатели финансовых результатов (прибыли) характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела.
Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного производства, решения проблем социального и материального поощрения персонала. Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета (федерального, республиканского, местного) и погашения долговых обязательств организации перед банками, другими кредиторами и инвесторами. Таким образом, показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результативности и деловых качеств предприятия, степени его надежности и финансового благополучия как партнера.
Капитал организации это — источник финансирования финансово-хозяйственной деятельности. Величина совокупного капитала организации отражается в пассиве бухгалтерского баланса. Совокупный капитал состоит из собственного и заемного. В форме № 3 «Отчет об изменениях капитала» отражается информация о состоянии и движении собственного капитала организации. Изменения в капитале организации возникают в результате операций с собственниками, приобретающими выпущенные в отчетном периоде акции, в пользу которых начисляются и выплачиваются дивиденды, а также за счет накопления нераспределенной прибыли, уценки и дооценки различных видов имущества, изменений в учетной политике. В общем, виде эти изменения выражаются в изменении чистых активов за отчетный период или физической величины собственного капитала в зависимости от принятой концепции.
Отчет о движении денежных средств» (форма № 4) – совокупность показателей, развернуто характеризующих поток денежных средств за отчетный период. Информация, содержащаяся в «Отчете о движении денежных средств», необходима для оценки:
перспективные возможности организации создавать, положительные потоки
денежных средств (превышение денежных средств над расходами);
- способности организации выполнять свои обязательства по расчетам с кредиторами, выплате дивидендов и иных платежей;
- потребности в дополнительном привлечении денежных средств со стороны;
- причин различия между чистыми доходами организации и связанные с ними поступлениями и платежами;
- эффективности операций по финансированию организации и инвестиционных сделок в денежной и безденежной формах.
«Приложения к бухгалтерскому балансу» (форма № 5), детализирует соответствующие данные балансовых статей:
- нематериальные активы;
- основные средства;
- доходные вложения в материальные ценности;
- расходы на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы;
- расходы на освоение природных ресурсов;
- финансовые вложения;
- дебиторская и кредиторская задолженность;
- расходы по обычным видам деятельности (по элементам затрат);
- обеспечения;
- государственная помощь.
«Отчет о целевом использовании полученных средств» (форма № 6), в данной форме отражается движение по счету 86 «Целевое финансирование» и не затрагиваются обороты по иным счетам, если они не имеют корреспонденции со счетом 86. Учитывая, что порядок заполнения форм бухгалтерской отчетности для коммерческих и некоммерческих организаций одинаков, рекомендуется к включению в отчетность отчета о целевом использовании полученных средств. Если для каких-либо существенных данных в образце формы № 6, представленной в Приложении к Приказу Минфина России № 67н, нет отдельных статей, автономные учреждения самостоятельно определяют необходимые расшифровки и включают в форму отчета дополнительные статьи, поскольку образец отчета является лишь рекомендуемым.
Пояснительная записка является частью годового бухгалтерского отчета.
В настоящее время форма и последовательность представления информации в пояснительной записке строго не регламентированы (кроме отдельных моментов).
Каждая организация самостоятельно определяет необходимость раскрытия дополнительной информации, характеризующей результаты и условия осуществления деятельности.
Пояснительная записка должна содержать существенную информацию об организации, ее финансовом положении, сопоставимости данных за отчетный и предшествующий ему годы, методах оценки и существенных статьях бухгалтерской отчетности. Пояснительная записка должна обеспечивать пользователей дополнительными данными для формирования полного представления о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении.
Эти данные можно разделить на три блока:
- общие данные об организации;
- расшифровка важнейших статей из форм бухгалтерской отчетности;
- аналитические показатели, которые характеризуют деятельность организации.
Пояснительная записка позволяет раскрыть не только значения показателей, но и качественные характеристики деятельности организации за отчетный период (среднесписочная численность работающих, фондоемкость и материалоемкость производства, возрастная оборудования, текучесть кадров, индексы роста и прироста и прочие показатели экономических, статистических и иных отчетов, причины сложившегося положения, перспективы его изменения и т.д.).
В пояснительной записке можно раскрыть наметившиеся тенденции, расшифровать агрегированные показатели, указать на взаимосвязь каких-либо характеристик. Разделы пояснительной записки могут соответствовать разделам форм отчетности, но такая структура не является единственно возможной. Однако организация может сгруппировать информацию по иным признакам: влиянию на динамику развития организации, подсистемам системы управления, видам деятельности.
Аудиторское заключение — составляется по итогам проведения финансовой (бухгалтерской) отчетности. Аудиторское заключение является официальным документом, предназначенным для пользователей финансовой (бухгалтерской) отчетности аудируемых лиц, составленным в соответствии с настоящим правилом и содержащим выраженное в установленной форме мнение аудиторской организации или индивидуального аудитора о достоверности во всех существенных отношениях финансовой (бухгалтерской) отчетности аудируемого лица и соответствии порядка ведение им бухгалтерского учета в соответствии с законодательством РФ.
Учетная политика организации — это принятая ею совокупность способов ведения бухгалтерского учета (первичное наблюдение, стоимостное измерение, текущая группировка и итоговое обобщение фактов хозяйственной деятельности).
Учетная политика формируется исходя из установленных ПБУ 1/98 допущений и требований. Формируемая организациями учетная политика должна соответствовать требованиям полноты, своевременности, осмотрительности, приоритета содержания перед формой, непротиворечивости и рациональности. Учетная политика организации формируется главным бухгалтером (бухгалтером) организации и утверждается руководителем организации.
При этом утверждаются:
- рабочий план счетов бухгалтерского учета, содержащий синтетические и аналитические счета, необходимые для ведения бухгалтерского учета в соответствии с требованиями своевременности и полноты учета и отчетности;
- формы первичных учетных документов, применяемых для оформления фактов хозяйственной деятельности, по которым не предусмотрены типовые формы первичных учетных документов, а также формы документов для внутренней бухгалтерской отчетности;
- порядок проведения инвентаризации активов и обязательств организации;
- методы оценки активов и обязательств;
- правила документооборота и технология обработки учетной информации;
- порядок контроля за хозяйственными операциями.
Таким образом, отчетность организации представляет собой единую систему информации об ее имущественном и финансовым положении.
2. Анализ финансово — хозяйственной деятельности предприятия (на примере СП «Энергосбыт»)
2.1 Технико-экономическая характеристика предприятия СП «Энергосбыт» — филиала ОАО «РЖД»
Куйбышевская железная дорога — филиал открытого акционерного общества «Российские железные дороги» (далее Филиал) является обособленным подразделением открытого акционерного общества «Российские железные дороги» (далее – ОАО »РЖД»).
Филиал в своей деятельности руководствуется Конституцией, федеральными законами, актами Президента и Правительства Российской Федерации, актами федерального органа исполнительной власти в области железнодорожного транспорта, иными нормативными актами, международными договорами Российской Федерации, внутренними документами ОАО «РЖД».
Место нахождения Филиала:443030, Самарская область, город Самара, улица Комсомольская площадь, дом 2/3.
Размер уставного капитала ОАО «РЖД» составляет 1 535,7 млрд. рублей.
Уставный капитал этого акционерного общества составляется из 1 535 700 000 обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 1000 рублей каждая.
Доля принадлежащих Российской Федерации акций в общем количестве акций указанного акционерного общества составляет 100 процентов.
Энергосбыт подразделение Куйбышевской железной дороги-филиала открытого акционерного общества «Российские железные дороги» (соответственно далее — Энергосбыт, Филиал, ОАО «РЖД») создано в соответствии с приказом Президента открытого акционерного общества «Российские железные дороги» от 28 сентября 2003 года № 2п.
Энергосбыт в своей деятельности руководствуется Конституцией, Федеральными законами, актами Президента и Правительства Российской Федерации, актами федерального органа исполнительной власти в области железнодорожного транспорта, внутренними документами ОАО « РЖД».
Начальником подразделения «Энергосбыт» Куйбышевской железной дороги – филиал ОАО «РЖД» является Молочков Александр Алексеевич.
Энергосбыт является структурным подразделением Куйбышевской железной дороги – филиала ОАО «РЖД» и осуществляет деятельность от имени ОАО «РЖД».
Энергосбыт создан для переработки и распределения электрической энергии, оказания услуг по переработке и передаче электрической энергии другим ведомствам и организациям с целью получения прибыли.
Основными целями деятельности Филиала являются своевременное и качественное обеспечение во взаимодействии с другими организациями потребностей государства, юридических и физических лиц в железнодорожных перевозках и связанных с ними работах и услугах, предоставление услуг пользователям инфраструктуры железнодорожного транспорта, обеспечение положительного финансового результата.
Для достижения указанных целей Энергосбыт осуществляет основные виды деятельности:
